- ST汇金 (300368)- 经营分析

报告期内公司从事的主要业务 报告期内，公司主营业务主要分为智能制造业务、信息化综合解决方案业务（含系统集成和数据中心）及供应链业务。 一、公司主要业务 公司是一家从事智能制造业务的高新技术企业。智能制造业务板块已经形成了以向金融银行业提供软件、硬件一体的智能化解决方案为基础，司法、税务等非银行行业提供定制化智能成套装备为拓展方向的“多行业软硬一体的智能化产品解决方案供应商”。公司围绕图像识别、人工智能技术及定制化智能成套装备等为国内外金融领域提供软件、硬件整体解决方案，主要产品包括系列捆钞机和装订机、自助回单机、自助票据机、人民币清分包装流水线、虚拟柜台、纸币光密度定量检测仪器、微型现钞处理中心（Ⅲ-K)、支付软件等，是国内工行、农行、中行、建行、交行，民生等商业银行总行多种产品的主要供应商与服务商之一。 公司拥有国内领先的机械加工和钣金加工设备，深度开拓新能源和高端精密钣金行业的合作开发及智能加工，并深度开拓新能源行业和高端精密钣金等代工类业务，依托新能源和轨道交通行业的广阔前景，积极拓展市场，成为新能源行业智能设备综合解决方案提供商，并实现高精度、自动化、数字化、柔性化的中高端钣金产品生产，作为公司智能制造业务增长点的补充。 公司面对金融机具市场日趋激烈的市场竞争，持续贯彻“拓展非银行业务领域”的经营方针，发挥以往优势，紧抓银行业变革趋势，加大前沿信息化技术领域研发投入，推进银行机具智能化升级改造，加强新产品的研发和推广力度，强化内部管理成本控制，实现银行机具现金类业务平稳发展，同时依托原有技术研发、精密制造、服务网络的优势加快推进在非银行领域的布局和发展，加大在旋锻流水线、拉丝机、彩票自助终端、新零售自助终端、政务自助终端、税务自助终端等领域的拓展。此外，公司初步在纸质卷宗智能分拣排序解决方案及文书档案智能管理领域形成了完整的整体解决方案及定型产品，为后续智能制造业务向执法机关文件分拣整理及后期档案管理等专业领域拓展奠定了研发及产品基础。 公司信息化数据中心业务板块主要以汇金天源、云兴网晟及其专业的技术服务团队为依托，主要经营项目包括数据处理及相关的技术咨询和技术服务、互联网数据库、计算机软硬件的技术开发与销售、网络集成系统及数据处理技术等。代理数据中心相关品牌产品主要为：卡特柴油发电机、华为UPS、空调、机柜冷通道产品、益美高冷却塔等产品。提供的技术服务咨询类主要分为：数据中心设计、规划咨询服务、数据中心建设管理服务。 拥有自建大型数据中心-重庆同城双活数据中心，建设标准为GB50174-2017A级机房，PUE≤1.3。 公司信息化系统集成业务是以金融、政府以及大型企业等客户为核心服务对象，在国内外知名ICT厂商如华为、戴尔、IBM 等软硬件产品基础上，为客户提供信息化综合解决方案和相应的设备运营维护及维保服务，并在方案实施过程中根据客户需求提供相应的应用软件开发与设计服务。该板块业务主要由公司控股子公司北京中科拓达科技有限公司承担，定位于为行业用户信息化业务提供服务、产品解决方案及软件开发的综合解决方案，专业从事信息化系统集成的整体项目建设、项目实施、运行维护、故障处理、咨询培训等内容，核心业务包含信息化系统集成业务、信息化系统集成第三方服务业务、软件研发信息化服务业务。 公司供应链业务主要有全资子公司汇金供应链承担，主营煤炭、钢材业务，合作的供应商、电厂、施工单位遍布江西、山西、河南、山东等地。钢材客户合作有中建、中铁等。 公司供应链板块主要是依托河北作为重工业及物流大省的区位优势，立足于大宗生产原材料的供应链管理领域，为全国重点大型企业定制设计辐射全产业链的供应链优化整合方案，为客户提供高效准确低成本的大宗生产原材料，从而完成自身创价。 二、公司未来发展规划 （一）公司战略 1.战略定位：国内领先的“数字化、智能化”设备及“系统解决方案”提供商！2.发展策略：以高端制造业为主要支柱产业，涉及银行金融电子化设备，警务、政务智能设备，军工配套设备，软件系统开发、新能源技术开发、基于大宗生产原材料的供应链体系搭建及信息化综合解决方案等的高科技企业。 3.公司愿景：让智能化设备成为人类工作和生活的重要伙伴！ 4.公司理念：人才是第一生产力 5.企业使命：创新发展，科技赋能 6.企业精神：诚信、自省、创新、拼搏 （二）产业规划 （1）目标赛道：银行金融领域、政企、政务领域、公、检、法、军领域、民娱、企事业单位、新能源领域、信息化综合解决方案等领域。 （2）目标客户：中国各大国有商业银行、股份制商业银行、全国农信社、城市商业银行等；公安部、司法部、监狱管理局、央行、政企、央企、国企及民营企业等。 （3）产品规划： A.银行金融领域：“金融出纳设备”“金融自助设备”“金库类设备”“智慧厅堂类设备”“智慧银行整案”等 B.政企政务领域：“AI类设备”“政务类自助设备”“医疗教育类设备”“系统集成设备”“系统集成方案”“智慧档案系统”等 C.军警司类领域：“警用办案类设备”“警用服务类设备”“军工配套类设备”“装备辅助类设备”等 D.供应链类领域：“煤炭供应链业务”“钢材供应链业务”“智慧安防”“智慧教育”等E.信息化类领域：“IDC 业务”“ICT 业务”等 （三）战略保障 1.深化改革。完善公司组织结构，流程再造，围绕业务建立组织体系，围绕业务制定管理制度，围绕业务实施统筹与保障，对阻碍业务推进的组织进行取替。 2.人才引进。实施岗位责任制，岗位责任与目标相对应。严格把控干部选拔任用门槛，给予符合岗位责任的人才与之对应的有行业竞争力的薪酬待遇，建立股权激励、效益工资、晋升通道等机制。 3.资源整合。利用优秀人才带来的社会资源和政企资源，形成公司“资源库”，迅速将公司研发成果、方案思路、产品设计等转化为“客户需求”并跟进落地。 4.联合开发。与各大银行研究院、相关金融机构等组织实施针对银行新应用场景和新营销模式下的产品开发及系统开发等。与相关国家机关及行业内的专业科学技术委员会等进行“特种行业智能设备”的联合研制，促进新产品、新技术的拓展与开发。 5.项目引进。利用公司优质人才所带资源和集团平台资源，对接行业相关企事业单位的重大产业项目（包含总包、分包、联合开发等），以项目合作推动市场深化合作，扩大集团多元化发展，适时进行技术嫁接和产品植入。 6.收购并购。针对智能制造、人工智能、新能源开发、储能储热、专精特新、高新技术等领域的中小微企业进行积极接洽，培养扶持优秀、有潜力的相关企业进行股权投资及业务合作，优势整合、劣势互补，联合赋能。

一、 报告期内公司从事的主要业务 报告期内，公司主营业务主要分为智能制造业务、信息化综合解决方案业务（含系统集成和数据中心）及供应链业务。 公司是一家专业提供智能制造业务的高新技术企业。智能制造业务板块已经形成了以向金融银行业提供软件、硬件一体的智能化解决方案为基础，司法、税务等非银行行业提供定制化智能成套装备为拓展方向的“多行业软硬一体的智能化产品解决方案供应商”。公司围绕图像识别、人工智能技术及定制化智能成套装备等为国内外金融领域提供软件、硬件整体解决方案，主要产品包括系列捆钞机和装订机、自助回单机、自助票据机、人民币清分包装流水线、虚拟柜台、纸币光密度定量检测仪器、微型现钞处理中心（Ⅲ-K)、支付软件等，是国内工行、农行、中行、建行、交行，民生等商业银行总行多种产品的主要供应商与服务商之一。公司面对金融机具市场日趋激烈的市场竞争，持续贯彻“拓展非银行业务领域”的经营方针，发挥以往优势，紧抓银行业变革趋势，加大前沿信息化技术领域研发投入，推进银行机具智能化升级改造，加强新产品的研发和推广力度，强化内部管理成本控制，实现银行机具现金类业务平稳发展，同时依托原有技术研发、精密制造、服务网络的优势加快推进在非银行领域的布局和发展，加大在金刚石砂线电镀流水线、彩票自助终端、新零售自助终端、政务自助终端、税务自助终端等领域的拓展。此外，公司组织投入了纸质卷宗智能分拣排序解决方案及成套装备、文书档案智能管理解决方案及成套装备的开发与布局，初步在纸质卷宗智能分拣及文书档案智能管理领域形成了完整的整体解决方案及定型产品，为后续智能制造业务向执法机关文件分拣整理及后期档案管理等专业领域拓展奠定了研发及产品基础。 公司信息化数据中心业务板块主要以汇金天源、云兴网晟及其专业的技术服务团队为依托，主要经营项目包括数据处理及相关的技术咨询和技术服务、互联网数据库、计算机软硬件的技术开发与销售、网络集成系统及数据处理技术等。代理数据中心相关品牌产品主要为：卡特柴油发电机、华为UPS、空调、机柜冷通道产品、益美高冷却塔等产品。提供的技术服务咨询类主要分为：数据中心设计、规划咨询服务、数据中心建设管理服务。拥有自建大型数据中心-重庆同城双活数据中心，建设标准为GB50174-2017A 级机房，PUE≤1.3。 公司信息化系统集成业务是以金融、政府以及大型企业等客户为核心服务对象，在国内外知名ICT 厂商如华为、戴尔、IBM等软硬件产品基础上，为客户提供信息化综合解决方案和相应的设备运营维护及维保服务，并在方案实施过程中根据客户需求提供相应的应用软件开发与设计服务。该板块业务主要由公司控股子公司北京中科拓达科技有限公司承担，定位于为行业用户信息化业务提供服务、产品解决方案及软件开发的综合解决方案，专业从事信息化系统集成的整体项目建设、项目实施、运行维护、故障处理、咨询培训等内容，核心业务包含信息化系统集成业务、信息化系统集成第三方服务业务、软件研发信息化服务业务。 公司供应链业务主要服务煤炭、焦炭、铁矿石及特定中小民营企业。在供应链服务中，公司通过信息、渠道资源整合优势，动态优化以信息流、商流、物流、资金流为核心的价值链，为客户提供商品采购、仓储物流、招标代理、销售结算、风险管理、商务支持等服务，并收取服务费。公司供应链业务主要有全资子公司汇金供应链承担，主营煤炭、钢材业务，合作的供应商、电厂、施工单位遍布江西、山西、河南、山东等地。钢材客户合作有中建、中铁等。、2023年度公司发展战略 2023年公司将充分整合现有资源，以新型数字化基础设施运营、新型智慧城市、智慧政务软硬件综合解决方案为业务及产品的主要突破口，紧抓国内数字化建设机遇，通过整合智能硬件装备―系统集成（ICT）―数据中心运营为核心的相关业务，实现公司持续健康发展。根据公司“一体两翼一基石”的战略，以特定细分产业数字化转型为主体，以软硬件系统集成服务和供应链服务为两翼，以智能制造所在的细分领域及其某一细分产业内的专精特新、小巨人和隐形冠军智能制造类目标客户为基石，发展产业数字化平台，加快数字经济和实体经济深度融合。 公司将进一步夯实资产质量，严控经营风险，优化业务流程，完善资源配置，扎实推进内部建设，狠抓风险内控各项工作，精于创新，勤于实干，切实提高公司发展质量和可持续发展能力。 二、2023年经营计划 （一）立足企业实际，扎实推进党建工作 抓好队伍建设，增强党建工作影响力。坚持党建一盘棋，以上级党建工作任务为中心，汇金本部及各子公司党建联动。 （二）重点帮扶智能制造板块发展壮大 公司将扩大传统金融机具领域的市场占有率，在智慧政务和智慧办公等信创领域以及光伏新能源领域加大投入；在光伏新能源领域建立集股权投资、研发、系统集成等一揽子数字化转型合作。 （三）确保系统集成板块业绩平稳，力争化解商誉减值风险中科拓达是系统集成板块核心组成，在2023 年下游市场逐步恢复的有利条件下，公司将从业务及资金等方面加大支持力度，带动其营收和利润增长，以降低汇金股份因收购该公司所产生的商誉减值风险。 （四）压降供应链板块规模，防范经营风险 煤炭和钢材供应链业务涉及部分地域、服务客户与汇金股份主责主业关联性不大，无法与汇金股份未来的战略形成协同效应，同时供应链板块占用资金规模较大，公司将压降供应链板块业务规模，控制经营风险。 （五）稳妥处置业务风险，逐步退出数据中心工程承建业务公司将逐步退出需要垫资的工程承建业务，以风险较低的数据中心设备销售为主，并积极清理原数据中心相关业务形成的应收账款。 （六）积极推进创新业务板块发展 汇金股份将围绕“一体两翼一基石”发展战略，在区域经济内拓展“有市场潜力、有订单获取能力、有专业团队、有技术水平、有合作意愿”的“五有”卫星工厂开展合作，通过综合运用“软硬件系统集成、股权投资、供应链服务”三类工具，帮助实现卫星工厂的数字化转型。 软硬件系统集成主要发挥汇金股份的研发和生产实力，硬件方面可以帮助卫星工厂增加产品附加值。软件方面，通过开发数字化服务平台，收集卫星工厂进销存和生产等运营数据，为卫星工厂提供数据分析，提升运营效率，同时也可以为用户提供运维服务。 综合运用上述三种工具的组合，一方面践行国家扶植实体制造业、建设数字中国的号召；另一方面也为汇金股份找到一条主责主业突出、业务板块有效协同、利润来源扩展、切实可行的转型方向。

报告期内公司从事的主要业务 （一）公司主要业务 报告期内，公司主营业务主要分为智能制造业务、信息化系统集成业务、信息化数据中心业务及供应链业务。 公司是一家专业提供智能制造业务的高新技术企业。智能制造业务板块已经形成了以向金融银行业提供软件、硬件整体智能解决方案为基础，司法、税务等非银行行业提供定制化智能成套装备为拓展方向的“多行业软硬件整体智能化解决方案供应商”，具体涵盖软件开发、金融科技、加工制造、整套智能设备研发生产等。公司围绕图像识别、人工智能技术及定制化智能成套装备等为国内外金融领域提供软件、硬件整体解决方案，主要产品包括系列捆钞机和装订机、自助回单机、自助票据机、人民币清分包装流水线、虚拟柜台、纸币光密度定量检测仪器、微型现钞处理中心（Ⅲ-K)、支付软件等，是国内工行、农行、中行、建行、交行，民生等商业银行总行多种产品的主要供应商与服务商之一。 公司面对金融机具市场日趋激烈的市场竞争，持续贯彻“拓展非银行业务领域”的经营方针，依托原有技术研发、精密制造、服务网络的优势加快推进在非银行领域的布局和发展，加大在新零售自助终端、政务自助终端、医院自助终端等领域的拓展。此外，公司组织投入了智慧文档管理系统的开发与布局，包含了纸质卷宗智能采集、分拣排序解决方案及成套装备。其中，智慧文档管理系统可广泛应用于法院、税务、银行、医院、公安、院校等多种场景，该系统的研发为公司智能制造业务向文档智能化管理、特别是公检法等专业领域业务拓展奠定了基础。 公司信息化数据中心业务板块主要以前海汇金、云兴网晟及其专业的技术服务团队为依托，提供IDC 机房整体设计、建设、运营以及整体解决方案；数据机房分布式能源管理；集成冷站整体解决方案。 公司围绕行业发展趋势，结合前海汇金多年形成的在数据中心承建方面的业务、资源、经验优势，增加对其支持力度，将前海汇金打造成公司在数字化工程承建及数据中心运营业务的主要载体。公司控股子公司重庆云兴网晟科技有限公司主要从事数据中心规划、运营、维护及ICT业务，拥有高效稳定的技术团队、良好的行业口碑、丰富的客户资源和良好的客情关系。公司通过收购云兴网晟的控股权，引入专业化的数据中心投资运营团队，形成数据中心的规划设计、承建、运营、维护及整体解决方案的全产业链服务，这将会完善公司在数据中心业务的布局，进一步促进公司的转型升级，增强公司的持续盈利能力和发展潜力，提高公司的资产质量和盈利能力，以实现公司股东的利益最大化。 公司信息化系统集成业务是以金融、政府以及大型企业等客户为核心服务对象，在国内外知名ICT厂商如华为、戴尔、IBM等软硬件产品基础上，为客户提供信息化综合解决方案和相应的设备运营维护及维保服务，并在方案实施过程中根据客户需求提供相应的应用软件开发与设计服务。该板块业务主要由公司控股子公司北京中科拓达科技有限公司承担，此业务主要分为：（1）信息化系统集成第三方服务业务：该业务主要为行业用户提供语音、数据通信、视频会议、服务器、存储、安全、光伏等产品的安装、调试、试运行及保修等服务；（2）系统集成业务：依靠自身技术专家实力，结合厂商资源，共同为用户提供信息化系统集成产品及解决方案；（3）软件研发信息化服务：为客户提供应用软件分析、架构设计、软件研发、软件本土化、软件测试等一系列专业的软件研发信息化服务。 公司供应链业务板块已形成专业定位于服务煤炭、焦炭、铁矿石、建材行业及特定中小民营企业的供应链服务业务板块。目前，公司供应链业务已基本形成集线上交易、可视化风控、供应链服务于一体的全链条服务业务。 （二）公司主要经营情况 报告期内，公司实现营业总收入37,111.27 万元，较上年同期下降56.19%；实现营业利润-2,540.25万元，较上年同期下降 196.08%；实现利润总额-2,541.91 万元，较上年同期下降 192.72%；实现归属于上市公司股东的净利润-2,207.24万元，较上年同期下降281.50%；公司基本每股收益为-0.0417元，较上年同期下降 281.30%。 报告期内，受国内疫情反复且持续时间较长影响，公司数据中心及系统集成业务部分项目的招投标工作及实施进度延后，项目实施条件及项目验收工作受到较大影响，导致公司报告期信息化综合解决方案业务收入较预期大幅下降，影响公司业绩下降。 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 3 号――行业信息披露》中的“软件与信息技术服务业”的披露要求公司所处行业的发展趋势： 公司智能制造板块面临如下发展趋势：（1）近年来，互联网金融的冲击使得传统银行业的经营模式受到严峻挑战，以人工智能、区块链技术为代表的金融科技技术飞速发展，移动数字化支付方式替代现金、卡类支付，数字化介质、互联网渠道替代传统纸质介质、实体银行网点趋势加速，迫使各银行重新思考网点的定位，推动智慧银行建设。面对上述情况，公司充分发挥银行业软硬件整体解决方案提供商的优势，持续跟踪金融信息化领域技术变革，加大前沿信息化技术领域研发投入，利用智能化的技术和手段改造现有的流程和客户服务模式，应用新型智能化金融自助设备全面提高网点综合金融服务水平，不断提高产品竞争力，加强新产品研发和推广力度，强化内部管理成本控制，降低行业不利因素对公司的影响。（2）非银行业拓展业务领域，智能化自助服务终端产品已开始大规模进入众多消费和社会服务领域，涉及公安、零售、旅游、电信、医疗、政务、娱乐、教育等多个行业。自助服务终端发展将由单一转向多元化、市场更细化、功能不断扩大，自助服务终端市场将持续高速发展。公司积极顺应这一趋势，依托原有技术研发、智能制造、服务网络及资本市场的优势，加快对现有银行智能化设备及整体解决方案改造后，向其他行业客户移植输出，形成终端产品向新零售、政企自助服务类等多行业平行移植，持续推进以提供银行软硬件整体解决方案为主的制造业务板块向为非银行领域政企客户智能化软硬件整体解决方案业务方向及后期运维服务业务领域延伸，拓展客户范围和产品种类。 信息化数据中心业务是伴随着信息化和互联网发展而兴起的，属于信息基础设施的一个重要细分领域，主要包括服务器托管、租用、运维以及网络接入服务等业务，是人工智能、大数据和云计算业务发展必不可少的重要组成部分，为信息化和互联网的应用发展提供了重要基础设施。2013年以来，“宽带中国”战略的实施、4G 和5G 网络的普及以及移动互联网的高速发展，数据更新迭代不断加速，产业环境的结构性变化为数据中心服务业生态提供了良好契机。2022年2月“东数西算”工程正式全面启动，成为“十四五”时期数据中心业务蓬勃发展的新一股强大推力。为完善公司在数据中心业务的布局，进一步促进上市公司的转型升级，公司以前海汇金、云兴网晟为依托，打造数字化工程承建及数据中心运营业务的主要载体。一是提高资质水平，提升品牌形象，为进一步开拓市场奠定基础；二是完善公司组织架构，加强人才队伍建设，确保组织管理有效支撑业务的持续快速增长；三是通过完成云兴网晟数据中心业务的收购，将发展潜力较大的数据中心业务资产注入上市公司，促进上市公司的转型升级，完善上市公司在信息化数据中心业务的布局，形成数据中心规划设计、承建、运营、维护及整体解决方案的全产业链服务。 信息化系统集成业务板块是以金融、政府以及大型企业等客户为核心服务对象，在国内外知名 ICT 厂商，如华为、戴尔、IBM等软硬件产品基础上，为客户提供信息化综合解决方案和相应的设备运营维护及维保服务，并在方案实施过程中根据客户需求提供相应的应用软件开发与设计服务。该板块业务主要由公司控股子公司北京中科拓达科技有限公司承担，此业务主要分为：（1）信息化系统集成第三方服务业务：该业务主要为行业用户提供语音、数据通信、视频会议、服务器、存储、安全、光伏等产品的安装、调试、试运行及保修等服务；（2）系统集成业务：依靠自身技术专家实力，结合厂商资源，共同为用户提供信息化系统集成产品及解决方案，包括：数据中心IDC解决方案、云计算系统解决方案、虚拟化网络系统解决方案、安全服务解决方案、光纤骨干光传输网络解决方案、应急指挥系统解决方案、视频会议系统解决方案、网络视频监控管理信息系统解决方案、呼叫中心系统解决方案、光伏整体解决方案等；（3）软件研发信息化服务：为客户提供应用软件分析、架构设计、软件研发、软件本土化、软件测试等一系列专业的软件研发信息化服务，涉及的开发内容主要包括日志管理、运维管理、流量监控、网络监管、预警系统等。