财务表现
得分:87分 (百分制)
财务测评: 2019年报 - 2024三季度报
净利润 最近5
年年化增速为 10.27%
,
超过10%,不及15%( GDP 近5年年化增速为6.52%),公司净利润成长性一般。
净利润增速 趋势 趋增,公司净利润增速上升。
营业收入 最近5
年年化增速为 20.13%
,
超过20%( GDP 近5年年化增速为6.52%),公司营业收入处于快速增长阶段。
营业收入增速 趋势 走低,公司营收水平下降。 营收增长率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
市场占有率 最新为 1.18%
,
低于5%,行业地位不高,行业或处于分散状态。
市场占有率 年化增速为13.15%
,
公司市占率持续提升,公司成长性快于同行业发展速度。
成长预测 9
家机构预测未来3年
,
净利润年化增速为9.68%
,营业收入年化增速为8.09%
。
资产轻重:生产资产收益率 最近5
年平均为 40.83%
,
大幅超过15%(社会资本平均回报率的2倍左右),即利润主要通过 无须折旧的 轻资产获取。公司为轻资产运营公司,轻重资产结构优秀。
资产轻重变化趋势,生产资产收益率 平稳,公司轻重资产结构保持稳定。
商誉:商誉占净资产比 最新为 0.99%
,
小于5%,公司商誉占比很低,潜在风险很小。
其他类资产合计占总资产比 最近5年平均为 6.36%
,
超过5%,公司其他类资产占比高,降低了整体资产质量。
研发费用资本化率 最近5年
合计为 0.0%
,
公司极少或没有资本化的研发费用,也就不会利用研发支出资本化来'粉饰'财表。
投资类资产 最近5年
平均占总资产比为 24.45%
,
超过15%,公司经营或不专注主营业务,需要关注。
经营性现金流入净额 最近5年
合计为 43.63亿元
,
大于5年净利润总额(29.11亿元,经营性现金流入净额/净利润 > 1),表明公司净利润基本全部变成了实实在在的现金,是'挣到钱'了。
经营性现金流入净额/折旧摊销 最近5年
合计为 7.49
,
经营性现金流入净额 远大于 资产折旧、摊销等总额 ,公司不仅经营正常,补偿折旧摊销,还能为扩大再生产提供大量资金。
销售商品、提供劳务收到的现金 最近5年
合计为 177.11亿元
,
大于5年净营业收入总额(159.66亿元,销售商品现金/营收 > 1 (因为收到现金包含增值税,所以理论上>1)),表明公司销售大部分款项已经收到,公司销售回款良好。
现金及现金等价物净增加额 最近5年
合计为 -3.72亿元
,
小于0,说明现金流量表的三大部分(经营活动,投资活动,筹资活动)中的广义现金的减少了,但加回现金分红后大于0(17.53亿元),公司积累的现金及等价物在减少,但仍在正常范围内。
现金流肖像 最近5年
合计为 +--
,
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+--',而且三项总体(剔除分红)仍是净增,即经营活动现金流入净额,
足以支撑投资和筹资的支出,公司是一只能不断产奶的奶牛。
财务排雷
触雷风险: 极低
就 x中药业 过去5
年财务数据,共27
大类,49
小类,200+
财表关联点全方位检测:
财表排雷: 2019年报 - 2024三季度报
公司估值
股东分析
2024/09 股东分布
股东变化:2022/12 - 2024/09
-
十大流通股东 近2年持仓比例总体大幅增加, 持仓占总股本比例从期初
51.72%
,大幅增加至期末58.85%
(A股总体为61.2%
) 。 详见 十大流通股东。 -
国家队、社保基金 近2年持仓比例总体增加, 持有流通股占总股本比例从期初
2.47%
,增加至期末5.14%
(A股总体为5.5%
) 。 -
公募基金 近2年持仓比例总体大幅增加, 持有流通股占总股本比例从期初
2.18%
,大幅增加至期末12.24%
(A股总体为5.9%
) 。 详见 公募基金持仓。 -
保险、银行、券商 近2年持仓比例总体增加, 持有流通股占总股本比例从期初未披露持仓,增加至期末
2.27%
(A股总体为1.8%
) 。 -
私募基金、QFII、牛散(自然人大股东) 近2年持仓比例总体减少, 持有流通股占总股本比例从期初
3.32%
,减少至期末1.92%
。 -
散户、中小股东 近2年持仓比例总体大幅减小, 持有流通股占总股本比例从期初
45.17%
,大幅减小至期末28.35%
(A股总体为10.2%
) 。 详见 股东分类与占比。