就 x信科技 现金流量表多年以来的 收、净现比、投资现金流、筹资利率等7个方面全方位排雷。
于2021-04-01上市，最近5年公司经营活动产生的现金流量净额排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营性现金流量净额(亿) 1.3 , 0.65 , 0.56 , 0.76 , 0.52 , 0.28 | 1.3 | 0.65 | 0.56 | 0.76 | 0.52 | 0.28 | 3.79 |
| 折旧与摊销合计(亿) 0.15 , 0.19 , 0.22 , 0.24 , 0.25 , 0.13 | 0.15 | 0.19 | 0.22 | 0.24 | 0.25 | 0.13 | 1.05 |
| 净利润(亿) 0.72 , 0.75 , 0.9 , 0.57 , -0.13 , 0.22 | 0.72 | 0.75 | 0.9 | 0.57 | -0.13 | 0.22 | 2.81 |
| 净现比 1.79 , 0.87 , 0.62 , 1.33 , -4.01 , 1.29 | 1.79 | 0.87 | 0.62 | 1.33 | -4.01 | 1.29 | 1.35 |
| 所在行业净现比 3.59 , -1.86 , 0.06 , 0.76 , -0.11 , 0.67 | 3.59 | -1.86 | 0.06 | 0.76 | -0.11 | 0.67 | 4.17 |
经营活动产生的现金流量净额 公司最近5年，经营活动产生的现金流量净额累计为 3.79亿元，
多年累计不为负，且大于折旧摊销（1.05亿元），现金流不仅可维持现有经营，补偿折旧摊销，还能为扩大生产提供资金，正常。
净现比
最近5年，公司累计净现比为1.35，大于1，表明公司账面利润有对应且足额的经营性现金流入，正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于2021-04-01上市，最近5年某公司销售商品、提供劳务收到的现金排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 销售商品收到的现金(亿) 6.01 , 5.13 , 6.04 , 5.32 , 3.57 , 1.89 | 6.01 | 5.13 | 6.04 | 5.32 | 3.57 | 1.89 | 26.07 |
| 营业收入(亿) 6.26 , 6.24 , 6.97 , 5.01 , 4.0 , 2.52 | 6.26 | 6.24 | 6.97 | 5.01 | 4.0 | 2.52 | 28.48 |
| 收现比 0.96 , 0.82 , 0.87 , 1.06 , 0.89 , 0.75 , 0.92 | 0.96 | 0.82 | 0.87 | 1.06 | 0.89 | 0.75 | 0.92 |
| 所在行业收现比 1.1 , 1.11 , 1.11 , 1.06 , 1.02 , 0.98 , 1.09 | 1.1 | 1.11 | 1.11 | 1.06 | 1.02 | 0.98 | 1.09 |
- 排雷结果:
-
收现比 最近
5年，公司累计收现比为0.92，多年累积稍小于1，表明营业收入回款不足，营业收入含金量一般。 - 排雷说明:
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场， 不特指具体公司，仅供参考。
于2021-04-01上市，最近5年公司收到其他经营活动的现金排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 收到其他经营活动的现金(亿) 0.02 , 0.11 , 0.12 , 0.12 , 0.24 , 0.14 | 0.02 | 0.11 | 0.12 | 0.12 | 0.24 | 0.14 | 0.61 |
| 其他经营现金增幅(%) -86.67 , 450.0 , 9.09 , 0.0 , 100.0 | -86.67 | 450.0 | 9.09 | 0.0 | 100.0 | -41.67 | 86.12 |
| 经营活动现金流入小计(亿) 6.31 , 5.41 , 6.42 , 5.65 , 3.85 | 6.31 | 5.41 | 6.42 | 5.65 | 3.85 | 2.09 | 27.64 |
| 其他经营现金占比(%) 0.3 , 1.98 , 1.89 , 2.07 , 6.18 , 6.5 , 2.21 | 0.3 | 1.98 | 1.89 | 2.07 | 6.18 | 6.5 | 2.21 |
占比水平
最近5年，收到其他经营活动的现金合计占比为2.21%，占比低，正常。
历史波动 最近5年，收到其他经营活动的现金大幅提高(>50%)，同时其占比较大(>10%)的年份有0年，
未发现利用收到其他经营活动的现金，美化经营活动现金流量的嫌疑，正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于2021-04-01上市，最近5年公司收到投资活动现金流排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 购建固定、无形等长期资产支付的现金(亿) 0.45 , 0.24 , 0.36 , 0.97 , 0.97 | 0.45 | 0.24 | 0.36 | 0.97 | 0.97 | 0.46 | 2.99 |
| 经营活动现金量净额(亿) 1.3 , 0.65 , 0.56 , 0.76 , 0.52 | 1.3 | 0.65 | 0.56 | 0.76 | 0.52 | 0.28 | 3.79 |
| 出售固定、无形等长期资产收到的现金(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
| 投资活动现金流入小计(亿) 14.74 , 8.52 , 10.9 , 9.55 , 6.53 | 14.74 | 8.52 | 10.9 | 9.55 | 6.53 | 3.79 | 50.24 |
| 出售长期资产占比(%) 0.02 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.01 | 0.02 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.01 | 0.0 | 0.0 |
购建固定、无形等长期资产
最近5年，购建固定、无形等长期资产消耗的资金，没有持续高于经营活动现金流量净额，正常。
投资现金流入构成
最近5年，投资活动现金流入小计中，没有大量出售固定、无形等长期资产获得的资金，正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于2021-04-01上市，最近5年公司取得借款与归还借款排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 取得借款收到的现金(亿) 0.0 , 0.41 , 0.44 , 1.61 , 1.05 | 0.0 | 0.41 | 0.44 | 1.61 | 1.05 | 0.78 | 3.51 |
| 偿还债务支付的现金(亿) 0.0 , 0.4 , 0.38 , 0.76 , 0.97 | 0.0 | 0.4 | 0.38 | 0.76 | 0.97 | 0.68 | 2.51 |
| 货币资金(亿) 1.0 , 1.0 , 3.4 , 3.69 , 3.41 | 1.0 | 1.0 | 3.4 | 3.69 | 3.41 | 2.97 | 12.5 |
| 速变现金融资产(亿) 0.0 , 0.01 , 0.72 , 0.6 , 0.31 | 0.0 | 0.01 | 0.72 | 0.6 | 0.31 | 0.39 | 1.64 |
| 短期有息负债(亿) 0.0 , 0.0 , 0.05 , 0.94 , 1.02 | 0.0 | 0.0 | 0.05 | 0.94 | 1.02 | 1.05 | 2.01 |
借款与还款
最近年份公司放宽II现金债务比3.2（即自有资金能覆盖短期有息负债），未出现资金链紧绷且还款远大于借款的情况（雷形1），正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于2021-04-01上市，最近5年公司筹资利率数据（非年度数据不参与平均计算）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 财务费用-利息费用(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.02 , 0.02 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.02 | 0.02 | 0.01 | 0.01 |
| 有息负债(亿) 0.0 , 0.0 , 0.05 , 0.94 , 1.02 , 1.05 | 0.0 | 0.0 | 0.05 | 0.94 | 1.02 | 1.05 | 0.4 |
| 有息负债率(%) 0.0 , 0.0 , 0.61 , 10.01 , 11.18 , 11.21 | 0.0 | 0.0 | 0.61 | 10.01 | 11.18 | 11.21 | 4.36 |
| 平均筹资利率(%) 0 , 0 , 3.3 , 1.82 , 2.33 | 0 | 0 | 3.3 | 1.82 | 2.33 | 1.41 | 2.5 |
| 所在行业平均筹资利率(%) 6.85 , 6.17 , 8.27 , 4.38 , 4.69 | 6.85 | 6.17 | 8.27 | 4.38 | 4.69 | 2.33 | 6.07 |
| 所在行业有息负债率(%) 30.6 , 27.33 , 21.74 , 21.11 , 26.03 | 30.6 | 27.33 | 21.74 | 21.11 | 26.03 | 28.88 | 25.36 |
平均筹资利率
最近年份公司筹资利率为 * 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。2.33%，近5年综合筹资利率为2.5%，
公司筹资利率在正常范围内，正常。
于2021-04-01上市，最近5年公司现金流肖像排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营活动现金流净额(亿) 1.3 , 0.65 , 0.56 , 0.76 , 0.52 | 1.3 | 0.65 | 0.56 | 0.76 | 0.52 | 0.28 | 3.79 |
| 投资活动现金流净额(亿) -0.45 , -0.23 , -0.97 , -1.22 , -0.62 | -0.45 | -0.23 | -0.97 | -1.22 | -0.62 | -1.28 | -3.49 |
| 筹资活动现金流净额(亿) -0.23 , -0.32 , 2.8 , 0.41 , -0.14 | -0.23 | -0.32 | 2.8 | 0.41 | -0.14 | -0.22 | 2.52 |
| 其中：分红总额(亿) 0.0 , 0.0 , 0.31 , 0.35 , 0.22 | 0.0 | 0.0 | 0.31 | 0.35 | 0.22 | 0.0 | 0.88 |
| 现金流肖像 | +-- | +-- | +-+ | +-+ | +-- | +-- | +-+ |
现金流量肖像
最近5年，现金流肖像综合为'+-+'型（对照下表），
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+-+'，表示经营、筹资活动现金都是净流入，投资活动现金是净流出，
公司将经营挣的钱，筹资借的钱，都做了投资，显示公司投资的急迫和决心。需要关注投资项目前景，以及经营、筹资活动流入现金
能否持久支持到项目成功的时候。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
| 企业类型 | 经营-经营现金流净额 | 投资-投资现金流净额 | 融资-筹资现金流净额 | 投资者分析关注重点 |
|---|---|---|---|---|
| 奶牛型 | + | - | - | 优质企业，看未来可持续性 |
| 蛮牛型 | + | - | + | 投资项目前景、收益率和资金支持（分析半途而废风险） |
| 老母鸡型 | + | + | - | 类同稳定债券，须低PE+高股息 |
| 妖精型 | + | + | + | 是否即将大规范投资、或利用壳搞钱，再转移使用 |
| 赌徒型 | - | - | + | 管理层信誉、项目前景 |
| 混吃等死型 | - | + | - | 不参与，变卖家产的混吃等死型，看经营现金流趋势 |
| 大出血型 | - | - | - | 远离 |
| 骗吃骗喝型 | - | + | + | 不参与 |