就 x川科技 现金流量表多年以来的 收、净现比、投资现金流、筹资利率
等7个方面全方位排雷。
于2022-04-28上市,最近5年某公司经营活动产生的现金流量净额排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经营性现金流量净额(亿) 0.21 , 0.47 , 0.14 , -2.44 , -0.47 , -0.6 | 0.21 | 0.47 | 0.14 | -2.44 | -0.47 | -0.6 | -2.09 |
折旧与摊销合计(亿) 0.1 , 0.17 , 0.2 , 0.25 , 0.34 , 0.26 | 0.1 | 0.17 | 0.2 | 0.25 | 0.34 | 0.26 | 1.06 |
净利润(亿) 0.48 , 1.06 , 1.08 , 0.87 , 0.52 , -0.34 | 0.48 | 1.06 | 1.08 | 0.87 | 0.52 | -0.34 | 4.01 |
净现比 0.45 , 0.44 , 0.12 , -2.81 , -0.91 , 1.77 | 0.45 | 0.44 | 0.12 | -2.81 | -0.91 | 1.77 | -0.52 |
所在行业净现比 29.04 , 1.48 , 0.59 , 0.73 , 0.95 , 0.17 | 29.04 | 1.48 | 0.59 | 0.73 | 0.95 | 0.17 | 0.96 |
经营活动产生的现金流量净额 公司最近5
年,经营活动产生的现金流量净额累计为 -2.09亿元
,
3年及以上累计为负,公司入不敷出,存在雷形1的现象,公司经营或财表抑或存在异常,须注意风险。
净现比
最近5
年,公司累计净现比为-0.52
,多年累积严重小于1(雷形2),表明公司账面利润含金量较差,抑或利润是不真实的,须注意分析辨别。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
于2022-04-28上市,最近5年某公司销售商品、提供劳务收到的现金排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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销售商品收到的现金(亿) 1.78 , 3.15 , 4.05 , 4.17 , 6.88 , 3.33 | 1.78 | 3.15 | 4.05 | 4.17 | 6.88 | 3.33 | 20.03 |
营业收入(亿) 3.13 , 5.44 , 7.51 , 9.44 , 11.16 , 4.83 | 3.13 | 5.44 | 7.51 | 9.44 | 11.16 | 4.83 | 36.68 |
收现比 0.57 , 0.58 , 0.54 , 0.44 , 0.62 , 0.69 , 0.55 | 0.57 | 0.58 | 0.54 | 0.44 | 0.62 | 0.69 | 0.55 |
所在行业收现比 0.94 , 0.82 , 0.85 , 0.82 , 0.8 , 0.78 , 0.83 | 0.94 | 0.82 | 0.85 | 0.82 | 0.8 | 0.78 | 0.83 |
- 排雷结果:
-
收现比 最近
5
年,公司累计收现比为0.55
,多年累积小于1,表明公司营业收入含金量较差,或存在雷形1情形,注意分析辨别。 - 排雷说明:
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
于2022-04-28上市,最近5年公司收到其他经营活动的现金排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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收到其他经营活动的现金(亿) 0.1 , 0.26 , 0.14 , 0.4 , 0.72 , 0.25 | 0.1 | 0.26 | 0.14 | 0.4 | 0.72 | 0.25 | 1.62 |
其他经营现金增幅(%) -66.67 , 160.0 , -46.15 , 185.71 , 80.0 | -66.67 | 160.0 | -46.15 | 185.71 | 80.0 | -65.28 | 63.81 |
经营活动现金流入小计(亿) 2.01 , 3.63 , 4.43 , 4.76 , 7.78 | 2.01 | 3.63 | 4.43 | 4.76 | 7.78 | 3.66 | 22.61 |
其他经营现金占比(%) 5.14 , 7.21 , 3.24 , 8.49 , 9.21 , 6.81 , 7.16 | 5.14 | 7.21 | 3.24 | 8.49 | 9.21 | 6.81 | 7.16 |
占比水平
最近5
年,收到其他经营活动的现金合计占比为7.16%
,占比稍高,关注后续变化。
历史波动 最近5
年,收到其他经营活动的现金大幅提高(>50%),同时其占比较大(>10%)的年份有0
年,
未发现利用收到其他经营活动的现金,美化经营活动现金流量的嫌疑,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2022-04-28上市,最近5年某公司收到投资活动现金流排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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购建固定、无形等长期资产支付的现金(亿) 0.56 , 0.72 , 0.42 , 2.43 , 2.34 | 0.56 | 0.72 | 0.42 | 2.43 | 2.34 | 0.6 | 6.47 |
经营活动现金量净额(亿) 0.21 , 0.47 , 0.14 , -2.44 , -0.47 | 0.21 | 0.47 | 0.14 | -2.44 | -0.47 | -0.6 | -2.09 |
出售固定、无形等长期资产收到的现金(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.01 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.01 | 0.0 | 0.0 | 0.01 |
投资活动现金流入小计(亿) 1.16 , 1.37 , 1.15 , 2.92 , 2.97 | 1.16 | 1.37 | 1.15 | 2.92 | 2.97 | 0.5 | 9.57 |
出售长期资产占比(%) 0.0 , 0.01 , 0.08 , 0.19 , 0.0 | 0.0 | 0.01 | 0.08 | 0.19 | 0.0 | 0.08 | 0.1 |
购建固定、无形等长期资产
最近5
年,购建固定、无形等长期资产消耗的资金,持续高于经营活动现金流量净额(2019、2020、2021、2022、2023
年),说明企业持续借钱维持购建资产行为,存在雷形1情形,或管理层对未来有无敌的信心,或存在财务操纵,注意分析辨别。
投资现金流入构成
最近5
年,投资活动现金流入小计中,没有大量出售固定、无形等长期资产获得的资金,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
于2022-04-28上市,最近5年公司取得借款与归还借款排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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取得借款收到的现金(亿) 0.0 , 0.0 , 0.2 , 1.89 , 2.47 | 0.0 | 0.0 | 0.2 | 1.89 | 2.47 | 2.45 | 4.56 |
偿还债务支付的现金(亿) 0.0 , 0.01 , 0.0 , 1.5 , 1.58 | 0.0 | 0.01 | 0.0 | 1.5 | 1.58 | 1.53 | 3.09 |
货币资金(亿) 0.76 , 0.89 , 0.86 , 4.16 , 1.93 | 0.76 | 0.89 | 0.86 | 4.16 | 1.93 | 1.12 | 8.6 |
速变现金融资产(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
短期有息负债(亿) 0.07 , 0.07 , 0.22 , 0.65 , 1.69 | 0.07 | 0.07 | 0.22 | 0.65 | 1.69 | 2.62 | 2.7 |
借款与还款
最近年份公司放宽II现金债务比0.43
,自有资金能不能覆盖短期有息负债,资金链紧绷,但未出现还款远大于借款的情况(雷形1),关注后续变化。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2022-04-28上市,最近5年公司筹资利率数据(非年度数据不参与平均计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
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财务费用-利息费用(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.01 , 0.06 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.01 | 0.06 | 0.04 | 0.01 |
有息负债(亿) 0.07 , 0.07 , 0.22 , 0.65 , 1.69 , 2.62 | 0.07 | 0.07 | 0.22 | 0.65 | 1.69 | 2.62 | 0.54 |
有息负债率(%) 1.33 , 0.93 , 2.31 , 3.04 , 7.82 , 12.58 | 1.33 | 0.93 | 2.31 | 3.04 | 7.82 | 12.58 | 3.09 |
平均筹资利率(%) 3.67 , 1.9 , 0.73 , 1.93 , 3.41 | 3.67 | 1.9 | 0.73 | 1.93 | 3.41 | 1.4 | 1.85 |
所在行业平均筹资利率(%) 5.46 , 5.44 , 6.2 , 3.82 , 3.85 | 5.46 | 5.44 | 6.2 | 3.82 | 3.85 | 1.58 | 4.95 |
所在行业有息负债率(%) 14.35 , 10.71 , 9.79 , 10.99 , 7.75 | 14.35 | 10.71 | 9.79 | 10.99 | 7.75 | 8.89 | 10.72 |
平均筹资利率
最近年份公司筹资利率为 * 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。3.41%
,近5年
综合筹资利率为1.85%
,
公司筹资利率在正常范围内,正常。
于2022-04-28上市,最近5年某公司现金流肖像排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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经营活动现金流净额(亿) 0.21 , 0.47 , 0.14 , -2.44 , -0.47 | 0.21 | 0.47 | 0.14 | -2.44 | -0.47 | -0.6 | -2.09 |
投资活动现金流净额(亿) -0.55 , -0.73 , -0.45 , -2.69 , -2.33 | -0.55 | -0.73 | -0.45 | -2.69 | -2.33 | -0.6 | -6.75 |
筹资活动现金流净额(亿) 0.14 , 0.4 , 0.23 , 8.41 , 0.62 | 0.14 | 0.4 | 0.23 | 8.41 | 0.62 | 0.41 | 9.8 |
其中:分红总额(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.27 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.27 | 0.17 | 0.27 |
现金流肖像 | +-+ | +-+ | +-+ | --+ | --+ | --+ | --+ |
现金流量肖像
最近5
年,现金流肖像综合为'--+'型(对照下表),
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '--+',表示经营、投资活动现金都是净流出,筹资活动现金是净流入,公司靠经营挣不到钱,
依靠筹资借钱度日,还不忘继续下注投资。公司或经营异常,注意分析辨别。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
企业类型 | 经营-经营现金流净额 | 投资-投资现金流净额 | 融资-筹资现金流净额 | 投资者分析关注重点 |
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奶牛型 | + | - | - | 优质企业,看未来可持续性 |
蛮牛型 | + | - | + | 投资项目前景、收益率和资金支持(分析半途而废风险) |
老母鸡型 | + | + | - | 类同稳定债券,须低PE+高股息 |
妖精型 | + | + | + | 是否即将大规范投资、或利用壳搞钱,再转移使用 |
赌徒型 | - | - | + | 管理层信誉、项目前景 |
混吃等死型 | - | + | - | 不参与,变卖家产的混吃等死型,看经营现金流趋势 |
大出血型 | - | - | - | 远离 |
骗吃骗喝型 | - | + | + | 不参与 |