就 x能股份 现金流量表多年以来的 收、净现比、投资现金流、筹资利率
等7个方面全方位排雷。
于2017-11-28上市,最近5年公司经营活动产生的现金流量净额排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经营性现金流量净额(亿) 2.35 , 2.6 , 4.76 , 2.82 , 3.21 , 3.89 | 2.35 | 2.6 | 4.76 | 2.82 | 3.21 | 3.89 | 15.74 |
折旧与摊销合计(亿) 1.12 , 1.21 , 1.49 , 1.87 , 2.16 , 1.24 | 1.12 | 1.21 | 1.49 | 1.87 | 2.16 | 1.24 | 7.85 |
净利润(亿) 1.27 , 1.93 , 2.21 , 2.19 , 1.81 , 1.62 | 1.27 | 1.93 | 2.21 | 2.19 | 1.81 | 1.62 | 9.41 |
净现比 1.85 , 1.35 , 2.15 , 1.29 , 1.77 , 2.4 | 1.85 | 1.35 | 2.15 | 1.29 | 1.77 | 2.4 | 1.67 |
所在行业净现比 3.47 , 1.89 , 1.33 , 0.63 , 2.31 , 1.46 | 3.47 | 1.89 | 1.33 | 0.63 | 2.31 | 1.46 | 1.9 |
经营活动产生的现金流量净额 公司最近5
年,经营活动产生的现金流量净额累计为 15.74亿元
,
多年累计不为负,且大于折旧摊销(7.85亿元),现金流不仅可维持现有经营,补偿折旧摊销,还能为扩大生产提供资金,正常。
净现比
最近5
年,公司累计净现比为1.67
,大于1,表明公司账面利润有对应且足额的经营性现金流入,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2017-11-28上市,最近5年某公司销售商品、提供劳务收到的现金排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
销售商品收到的现金(亿) 8.28 , 9.11 , 13.94 , 13.5 , 16.71 , 11.76 | 8.28 | 9.11 | 13.94 | 13.5 | 16.71 | 11.76 | 61.54 |
营业收入(亿) 9.28 , 11.71 , 14.44 , 14.72 , 19.46 , 11.36 | 9.28 | 11.71 | 14.44 | 14.72 | 19.46 | 11.36 | 69.61 |
收现比 0.89 , 0.78 , 0.96 , 0.92 , 0.86 , 1.04 , 0.88 | 0.89 | 0.78 | 0.96 | 0.92 | 0.86 | 1.04 | 0.88 |
所在行业收现比 0.9 , 0.85 , 0.92 , 0.93 , 0.94 , 0.94 , 0.91 | 0.9 | 0.85 | 0.92 | 0.93 | 0.94 | 0.94 | 0.91 |
- 排雷结果:
-
收现比 最近
5
年,公司累计收现比为0.88
,多年累积小于1,表明公司营业收入含金量较差,或存在雷形1情形,注意分析辨别。 - 排雷说明:
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
于2017-11-28上市,最近5年公司收到其他经营活动的现金排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
收到其他经营活动的现金(亿) 0.16 , 0.28 , 1.07 , 0.58 , 0.42 , 0.18 | 0.16 | 0.28 | 1.07 | 0.58 | 0.42 | 0.18 | 2.51 |
其他经营现金增幅(%) -30.43 , 75.0 , 282.14 , -45.79 , -27.59 | -30.43 | 75.0 | 282.14 | -45.79 | -27.59 | -57.14 | 27.29 |
经营活动现金流入小计(亿) 8.54 , 9.5 , 15.22 , 14.93 , 17.84 | 8.54 | 9.5 | 15.22 | 14.93 | 17.84 | 12.03 | 66.03 |
其他经营现金占比(%) 1.86 , 2.94 , 7.04 , 3.9 , 2.34 , 1.51 , 3.8 | 1.86 | 2.94 | 7.04 | 3.9 | 2.34 | 1.51 | 3.8 |
占比水平
最近5
年,收到其他经营活动的现金合计占比为3.8%
,占比低,正常。
历史波动 最近5
年,收到其他经营活动的现金大幅提高(>50%),同时其占比较大(>10%)的年份有0
年,
未发现利用收到其他经营活动的现金,美化经营活动现金流量的嫌疑,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2017-11-28上市,最近5年某公司收到投资活动现金流排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
购建固定、无形等长期资产支付的现金(亿) 4.45 , 4.05 , 5.97 , 5.25 , 6.26 | 4.45 | 4.05 | 5.97 | 5.25 | 6.26 | 3.33 | 25.98 |
经营活动现金量净额(亿) 2.35 , 2.6 , 4.76 , 2.82 , 3.21 | 2.35 | 2.6 | 4.76 | 2.82 | 3.21 | 3.89 | 15.74 |
出售固定、无形等长期资产收到的现金(亿) 0.01 , 0.01 , 0.14 , 0.08 , 0.04 | 0.01 | 0.01 | 0.14 | 0.08 | 0.04 | 0.0 | 0.28 |
投资活动现金流入小计(亿) 8.73 , 2.43 , 2.25 , 0.28 , 0.85 | 8.73 | 2.43 | 2.25 | 0.28 | 0.85 | 0.0 | 14.54 |
出售长期资产占比(%) 0.08 , 0.21 , 6.06 , 27.9 , 5.15 | 0.08 | 0.21 | 6.06 | 27.9 | 5.15 | 100.0 | 1.93 |
购建固定、无形等长期资产
最近5
年,购建固定、无形等长期资产消耗的资金,持续高于经营活动现金流量净额(2019、2020、2021、2022、2023
年),说明企业持续借钱维持购建资产行为,存在雷形1情形,或管理层对未来有无敌的信心,或存在财务操纵,注意分析辨别。
投资现金流入构成
最近5
年,投资活动现金流入小计中,没有大量出售固定、无形等长期资产获得的资金,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
于2017-11-28上市,最近5年公司取得借款与归还借款排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
取得借款收到的现金(亿) 3.29 , 5.05 , 8.25 , 9.22 , 13.47 | 3.29 | 5.05 | 8.25 | 9.22 | 13.47 | 2.73 | 39.28 |
偿还债务支付的现金(亿) 3.47 , 3.56 , 4.05 , 6.83 , 8.81 | 3.47 | 3.56 | 4.05 | 6.83 | 8.81 | 3.55 | 26.72 |
货币资金(亿) 1.83 , 2.83 , 2.74 , 3.37 , 3.6 | 1.83 | 2.83 | 2.74 | 3.37 | 3.6 | 2.57 | 14.37 |
速变现金融资产(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.8 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.8 | 0.0 | 0.0 | 0.8 |
短期有息负债(亿) 3.13 , 3.51 , 6.74 , 6.77 , 7.38 | 3.13 | 3.51 | 6.74 | 6.77 | 7.38 | 9.56 | 27.53 |
借款与还款
最近年份公司放宽II现金债务比0.27
,自有资金能不能覆盖短期有息负债,资金链紧绷,但未出现还款远大于借款的情况(雷形1),关注后续变化。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2017-11-28上市,最近5年公司筹资利率数据(非年度数据不参与平均计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
财务费用-利息费用(亿) 0.1 , 0.06 , 0.23 , 0.33 , 0.81 | 0.1 | 0.06 | 0.23 | 0.33 | 0.81 | 0.43 | 0.31 |
有息负债(亿) 3.91 , 5.51 , 10.13 , 16.27 , 21.64 , 21.0 | 3.91 | 5.51 | 10.13 | 16.27 | 21.64 | 21.0 | 11.49 |
有息负债率(%) 15.78 , 16.79 , 25.54 , 34.53 , 40.79 , 38.67 | 15.78 | 16.79 | 25.54 | 34.53 | 40.79 | 38.67 | 26.69 |
平均筹资利率(%) 2.58 , 1.01 , 2.23 , 2.02 , 3.75 | 2.58 | 1.01 | 2.23 | 2.02 | 3.75 | 2.07 | 2.7 |
所在行业平均筹资利率(%) 4.48 , 3.68 , 3.2 , 3.18 , 5.04 | 4.48 | 3.68 | 3.2 | 3.18 | 5.04 | 2.5 | 3.92 |
所在行业有息负债率(%) 15.89 , 14.68 , 13.98 , 17.09 , 15.98 | 15.89 | 14.68 | 13.98 | 17.09 | 15.98 | 16.19 | 15.52 |
平均筹资利率
最近年份公司筹资利率为 * 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。3.75%
,近5年
综合筹资利率为2.7%
,
公司筹资利率在正常范围内,正常。
于2017-11-28上市,最近5年公司现金流肖像排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经营活动现金流净额(亿) 2.35 , 2.6 , 4.76 , 2.82 , 3.21 | 2.35 | 2.6 | 4.76 | 2.82 | 3.21 | 3.89 | 15.74 |
投资活动现金流净额(亿) -4.39 , -2.93 , -8.29 , -6.52 , -6.08 | -4.39 | -2.93 | -8.29 | -6.52 | -6.08 | -3.33 | -28.21 |
筹资活动现金流净额(亿) -1.25 , 1.64 , 3.37 , 4.1 , 3.27 | -1.25 | 1.64 | 3.37 | 4.1 | 3.27 | -2.04 | 11.13 |
其中:分红总额(亿) 0.75 , 0.42 , 0.65 , 0.61 , 0.71 | 0.75 | 0.42 | 0.65 | 0.61 | 0.71 | 0.79 | 3.14 |
现金流肖像 | +-- | +-+ | +-+ | +-+ | +-+ | +-- | +-+ |
现金流量肖像
最近5
年,现金流肖像综合为'+-+'型(对照下表),
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+-+',表示经营、筹资活动现金都是净流入,投资活动现金是净流出,
公司将经营挣的钱,筹资借的钱,都做了投资,显示公司投资的急迫和决心。需要关注投资项目前景,以及经营、筹资活动流入现金
能否持久支持到项目成功的时候。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
企业类型 | 经营-经营现金流净额 | 投资-投资现金流净额 | 融资-筹资现金流净额 | 投资者分析关注重点 |
---|---|---|---|---|
奶牛型 | + | - | - | 优质企业,看未来可持续性 |
蛮牛型 | + | - | + | 投资项目前景、收益率和资金支持(分析半途而废风险) |
老母鸡型 | + | + | - | 类同稳定债券,须低PE+高股息 |
妖精型 | + | + | + | 是否即将大规范投资、或利用壳搞钱,再转移使用 |
赌徒型 | - | - | + | 管理层信誉、项目前景 |
混吃等死型 | - | + | - | 不参与,变卖家产的混吃等死型,看经营现金流趋势 |
大出血型 | - | - | - | 远离 |
骗吃骗喝型 | - | + | + | 不参与 |