就 x士力 现金流量表多年以来的 收、净现比、投资现金流、筹资利率
等7个方面全方位排雷。
于2002-08-23上市,最近5年公司经营活动产生的现金流量净额排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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经营性现金流量净额(亿) 16.8 , 17.91 , 28.01 , 22.85 , 25.76 , 8.87 | 16.8 | 17.91 | 28.01 | 22.85 | 25.76 | 8.87 | 111.33 |
折旧与摊销合计(亿) 3.87 , 5.4 , 4.05 , 4.33 , 4.24 , 2.04 | 3.87 | 5.4 | 4.05 | 4.33 | 4.24 | 2.04 | 21.89 |
净利润(亿) 10.03 , 10.9 , 24.08 , -3.41 , 10.17 , 6.53 | 10.03 | 10.9 | 24.08 | -3.41 | 10.17 | 6.53 | 51.77 |
净现比 1.67 , 1.64 , 1.16 , -6.71 , 2.53 , 1.36 | 1.67 | 1.64 | 1.16 | -6.71 | 2.53 | 1.36 | 2.15 |
所在行业净现比 1.61 , 13.39 , 1.01 , 2.12 , 1.14 , 0.53 | 1.61 | 13.39 | 1.01 | 2.12 | 1.14 | 0.53 | 1.63 |
经营活动产生的现金流量净额 公司最近5
年,经营活动产生的现金流量净额累计为 111.33亿元
,
多年累计不为负,且大于折旧摊销(21.89亿元),现金流不仅可维持现有经营,补偿折旧摊销,还能为扩大生产提供资金,正常。
净现比
最近5
年,公司累计净现比为2.15
,大于1,表明公司账面利润有对应且足额的经营性现金流入,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2002-08-23上市,最近5年公司销售商品、提供劳务收到的现金排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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销售商品收到的现金(亿) 214.33 , 142.87 , 99.65 , 95.94 , 103.73 , 49.44 | 214.33 | 142.87 | 99.65 | 95.94 | 103.73 | 49.44 | 656.52 |
营业收入(亿) 189.98 , 135.76 , 79.52 , 85.93 , 86.74 , 43.72 | 189.98 | 135.76 | 79.52 | 85.93 | 86.74 | 43.72 | 577.93 |
收现比 1.13 , 1.05 , 1.25 , 1.12 , 1.2 , 1.13 , 1.14 | 1.13 | 1.05 | 1.25 | 1.12 | 1.2 | 1.13 | 1.14 |
所在行业收现比 1.04 , 1.02 , 1.04 , 1.04 , 1.04 , 0.97 , 1.04 | 1.04 | 1.02 | 1.04 | 1.04 | 1.04 | 0.97 | 1.04 |
- 排雷结果:
-
收现比 最近
5
年,公司累计收现比为1.14
,大于1,表明公司营业收入绝大部分款项已经收到,正常。 - 排雷说明:
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2002-08-23上市,最近5年公司收到其他经营活动的现金排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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收到其他经营活动的现金(亿) 5.58 , 4.8 , 2.46 , 3.04 , 2.12 , 1.89 | 5.58 | 4.8 | 2.46 | 3.04 | 2.12 | 1.89 | 18.0 |
其他经营现金增幅(%) -19.36 , -13.98 , -48.75 , 23.58 , -30.26 | -19.36 | -13.98 | -48.75 | 23.58 | -30.26 | -10.85 | -21.49 |
经营活动现金流入小计(亿) 219.91 , 147.68 , 102.11 , 99.29 , 106.02 | 219.91 | 147.68 | 102.11 | 99.29 | 106.02 | 51.36 | 675.01 |
其他经营现金占比(%) 2.54 , 3.25 , 2.41 , 3.06 , 2.0 , 3.68 , 2.67 | 2.54 | 3.25 | 2.41 | 3.06 | 2.0 | 3.68 | 2.67 |
占比水平
最近5
年,收到其他经营活动的现金合计占比为2.67%
,占比低,正常。
历史波动 最近5
年,收到其他经营活动的现金大幅提高(>50%),同时其占比较大(>10%)的年份有0
年,
未发现利用收到其他经营活动的现金,美化经营活动现金流量的嫌疑,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2002-08-23上市,最近5年公司收到投资活动现金流排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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购建固定、无形等长期资产支付的现金(亿) 7.31 , 4.09 , 5.72 , 4.03 , 6.69 | 7.31 | 4.09 | 5.72 | 4.03 | 6.69 | 1.91 | 27.84 |
经营活动现金量净额(亿) 16.8 , 17.91 , 28.01 , 22.85 , 25.76 | 16.8 | 17.91 | 28.01 | 22.85 | 25.76 | 8.87 | 111.33 |
出售固定、无形等长期资产收到的现金(亿) 0.01 , 0.06 , 0.69 , 0.01 , 0.01 | 0.01 | 0.06 | 0.69 | 0.01 | 0.01 | 0.09 | 0.78 |
投资活动现金流入小计(亿) 62.78 , 61.47 , 21.87 , 30.16 , 17.59 | 62.78 | 61.47 | 21.87 | 30.16 | 17.59 | 16.72 | 193.87 |
出售长期资产占比(%) 0.02 , 0.1 , 3.15 , 0.04 , 0.07 | 0.02 | 0.1 | 3.15 | 0.04 | 0.07 | 0.56 | 0.4 |
购建固定、无形等长期资产
最近5
年,购建固定、无形等长期资产消耗的资金,没有持续高于经营活动现金流量净额,正常。
投资现金流入构成
最近5
年,投资活动现金流入小计中,没有大量出售固定、无形等长期资产获得的资金,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2002-08-23上市,最近5年公司取得借款与归还借款排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
取得借款收到的现金(亿) 42.75 , 49.37 , 14.41 , 27.11 , 18.17 | 42.75 | 49.37 | 14.41 | 27.11 | 18.17 | 11.88 | 151.81 |
偿还债务支付的现金(亿) 58.2 , 63.08 , 26.4 , 22.31 , 12.63 | 58.2 | 63.08 | 26.4 | 22.31 | 12.63 | 8.89 | 182.62 |
货币资金(亿) 18.9 , 19.76 , 23.04 , 31.1 , 44.51 | 18.9 | 19.76 | 23.04 | 31.1 | 44.51 | 44.6 | 137.31 |
速变现金融资产(亿) 0.59 , 1.43 , 14.87 , 11.25 , 3.01 | 0.59 | 1.43 | 14.87 | 11.25 | 3.01 | 13.36 | 31.15 |
短期有息负债(亿) 48.57 , 17.74 , 5.78 , 7.14 , 12.44 | 48.57 | 17.74 | 5.78 | 7.14 | 12.44 | 13.21 | 91.67 |
借款与还款
最近年份公司放宽II现金债务比4.39
(即自有资金能覆盖短期有息负债),未出现资金链紧绷且还款远大于借款的情况(雷形1),正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2002-08-23上市,最近5年公司筹资利率数据(非年度数据不参与平均计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
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财务费用-利息费用(亿) 4.51 , 2.87 , 0.77 , 0.66 , 0.83 | 4.51 | 2.87 | 0.77 | 0.66 | 0.83 | 0.5 | 1.93 |
有息负债(亿) 80.9 , 27.95 , 16.12 , 20.9 , 26.58 , 25.58 | 80.9 | 27.95 | 16.12 | 20.9 | 26.58 | 25.58 | 34.49 |
有息负债率(%) 33.69 , 16.95 , 9.74 , 12.72 , 15.9 , 14.53 | 33.69 | 16.95 | 9.74 | 12.72 | 15.9 | 14.53 | 17.8 |
平均筹资利率(%) 5.58 , 10.26 , 4.8 , 3.14 , 3.1 | 5.58 | 10.26 | 4.8 | 3.14 | 3.1 | 1.96 | 5.6 |
所在行业平均筹资利率(%) 5.84 , 5.14 , 6.47 , 4.57 , 4.34 | 5.84 | 5.14 | 6.47 | 4.57 | 4.34 | 1.96 | 5.27 |
所在行业有息负债率(%) 17.27 , 18.3 , 11.16 , 11.04 , 11.04 | 17.27 | 18.3 | 11.16 | 11.04 | 11.04 | 11.27 | 13.76 |
平均筹资利率
最近年份公司筹资利率为 * 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。3.1%
,近5年
综合筹资利率为5.6%
,
公司筹资利率在正常范围内,正常。
于2002-08-23上市,最近5年公司现金流肖像排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
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经营活动现金流净额(亿) 16.8 , 17.91 , 28.01 , 22.85 , 25.76 | 16.8 | 17.91 | 28.01 | 22.85 | 25.76 | 8.87 | 111.33 |
投资活动现金流净额(亿) -4.93 , 8.66 , -0.43 , -12.65 , -21.09 | -4.93 | 8.66 | -0.43 | -12.65 | -21.09 | -12.38 | -30.44 |
筹资活动现金流净额(亿) -23.9 , -23.11 , -24.83 , -2.36 , -11.96 | -23.9 | -23.11 | -24.83 | -2.36 | -11.96 | 1.26 | -86.16 |
其中:分红总额(亿) 4.52 , 4.98 , 4.96 , 4.93 , 4.93 | 4.52 | 4.98 | 4.96 | 4.93 | 4.93 | 4.93 | 24.32 |
现金流肖像 | +-- | ++- | +-- | +-- | +-- | +-+ | +-- |
现金流量肖像
最近5
年,现金流肖像综合为'+--'型(对照下表),
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+--',
且三项总体(剔除分红,即把分红加回来)仍是净增,即经营活动现金流入净额,
足以支撑投资和筹资的支出,公司或是一只能不断产奶的奶牛
。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
企业类型 | 经营-经营现金流净额 | 投资-投资现金流净额 | 融资-筹资现金流净额 | 投资者分析关注重点 |
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奶牛型 | + | - | - | 优质企业,看未来可持续性 |
蛮牛型 | + | - | + | 投资项目前景、收益率和资金支持(分析半途而废风险) |
老母鸡型 | + | + | - | 类同稳定债券,须低PE+高股息 |
妖精型 | + | + | + | 是否即将大规范投资、或利用壳搞钱,再转移使用 |
赌徒型 | - | - | + | 管理层信誉、项目前景 |
混吃等死型 | - | + | - | 不参与,变卖家产的混吃等死型,看经营现金流趋势 |
大出血型 | - | - | - | 远离 |
骗吃骗喝型 | - | + | + | 不参与 |