就 x花股份 现金流量表多年以来的 收、净现比、投资现金流、筹资利率等7个方面全方位排雷。
于1997-06-12上市，最近5年公司经营活动产生的现金流量净额排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营性现金流量净额(亿) 1.11 , 0.47 , 0.31 , 0.53 , 0.61 , -0.01 | 1.11 | 0.47 | 0.31 | 0.53 | 0.61 | -0.01 | 3.03 |
| 折旧与摊销合计(亿) 0.25 , 0.28 , 0.28 , 0.27 , 0.33 , 0.0 | 0.25 | 0.28 | 0.28 | 0.27 | 0.33 | 0.0 | 1.41 |
| 净利润(亿) 0.26 , 0.37 , -0.18 , 0.33 , -0.43 , 0.31 | 0.26 | 0.37 | -0.18 | 0.33 | -0.43 | 0.31 | 0.35 |
| 净现比 4.22 , 1.26 , -1.68 , 1.57 , -1.41 , -0.02 | 4.22 | 1.26 | -1.68 | 1.57 | -1.41 | -0.02 | 8.66 |
| 所在行业净现比 1.61 , 13.39 , 1.01 , 2.12 , 1.14 , 0.61 | 1.61 | 13.39 | 1.01 | 2.12 | 1.14 | 0.61 | 1.63 |
经营活动产生的现金流量净额 公司最近5年，经营活动产生的现金流量净额累计为 3.03亿元，
多年累计不为负，且大于折旧摊销（1.41亿元），现金流不仅可维持现有经营，补偿折旧摊销，还能为扩大生产提供资金，正常。
净现比
最近5年，公司累计净现比为8.66，大于1，表明公司账面利润有对应且足额的经营性现金流入，正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于1997-06-12上市，最近5年公司销售商品、提供劳务收到的现金排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 销售商品收到的现金(亿) 8.03 , 6.84 , 5.82 , 5.99 , 5.77 , 4.15 | 8.03 | 6.84 | 5.82 | 5.99 | 5.77 | 4.15 | 32.45 |
| 营业收入(亿) 7.55 , 6.68 , 5.34 , 5.79 , 5.65 , 4.19 | 7.55 | 6.68 | 5.34 | 5.79 | 5.65 | 4.19 | 31.01 |
| 收现比 1.06 , 1.02 , 1.09 , 1.03 , 1.02 , 0.99 , 1.05 | 1.06 | 1.02 | 1.09 | 1.03 | 1.02 | 0.99 | 1.05 |
| 所在行业收现比 1.04 , 1.02 , 1.04 , 1.04 , 1.04 , 0.99 , 1.04 | 1.04 | 1.02 | 1.04 | 1.04 | 1.04 | 0.99 | 1.04 |
- 排雷结果:
-
收现比 最近
5年，公司累计收现比为1.05，大于1，表明公司营业收入绝大部分款项已经收到，正常。 - 排雷说明:
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于1997-06-12上市，最近5年某公司收到其他经营活动的现金排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 收到其他经营活动的现金(亿) 0.25 , 0.16 , 0.05 , 0.53 , 1.31 , 0.4 | 0.25 | 0.16 | 0.05 | 0.53 | 1.31 | 0.4 | 2.3 |
| 其他经营现金增幅(%) 38.89 , -36.0 , -68.75 , 960.0 , 147.17 | 38.89 | -36.0 | -68.75 | 960.0 | 147.17 | -69.47 | 51.3 |
| 经营活动现金流入小计(亿) 8.29 , 7.01 , 5.87 , 6.51 , 7.08 | 8.29 | 7.01 | 5.87 | 6.51 | 7.08 | 4.55 | 34.76 |
| 其他经营现金占比(%) 3.04 , 2.33 , 0.78 , 8.08 , 18.56 , 8.79 , 6.62 | 3.04 | 2.33 | 0.78 | 8.08 | 18.56 | 8.79 | 6.62 |
占比水平
最近年份，收到其他经营活动的现金合计占比为18.56%，存在雷形1情形，或有美化经营活动现金流量嫌疑，注意分析辨别。
历史波动 最近5年，收到其他经营活动的现金大幅提高(>50%)，同时其占比较大(>10%)的年份有1年，
即2023年份，存在利用 收到其他经营活动的现金 ，美化经营活动现金流量 嫌疑，注意分析辨别。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场， 不特指具体公司，仅供参考。
于1997-06-12上市，最近5年公司收到投资活动现金流排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 购建固定、无形等长期资产支付的现金(亿) 0.63 , 0.1 , 0.12 , 0.31 , 0.69 | 0.63 | 0.1 | 0.12 | 0.31 | 0.69 | 1.9 | 1.85 |
| 经营活动现金量净额(亿) 1.11 , 0.47 , 0.31 , 0.53 , 0.61 | 1.11 | 0.47 | 0.31 | 0.53 | 0.61 | -0.01 | 3.03 |
| 出售固定、无形等长期资产收到的现金(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
| 投资活动现金流入小计(亿) 19.43 , 15.57 , 8.25 , 15.86 , 23.18 | 19.43 | 15.57 | 8.25 | 15.86 | 23.18 | 6.09 | 82.29 |
| 出售长期资产占比(%) 0.0 , 0.01 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.01 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
购建固定、无形等长期资产
最近5年，购建固定、无形等长期资产消耗的资金，没有持续高于经营活动现金流量净额，正常。
投资现金流入构成
最近5年，投资活动现金流入小计中，没有大量出售固定、无形等长期资产获得的资金，正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于1997-06-12上市，最近5年公司取得借款与归还借款排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 取得借款收到的现金(亿) 0.5 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 1.75 | 0.5 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 1.75 | 2.98 | 2.25 |
| 偿还债务支付的现金(亿) 0.5 , 0.0 , 0.5 , 0.0 , 1.75 | 0.5 | 0.0 | 0.5 | 0.0 | 1.75 | 2.56 | 2.75 |
| 货币资金(亿) 2.98 , 3.7 , 1.61 , 4.34 , 6.2 | 2.98 | 3.7 | 1.61 | 4.34 | 6.2 | 2.61 | 18.83 |
| 速变现金融资产(亿) 0.89 , 3.24 , 4.9 , 1.45 , 0.57 | 0.89 | 3.24 | 4.9 | 1.45 | 0.57 | 0.94 | 11.05 |
| 短期有息负债(亿) 0.0 , 0.5 , 0.0 , 0.04 , 0.05 | 0.0 | 0.5 | 0.0 | 0.04 | 0.05 | 0.44 | 0.59 |
借款与还款
最近年份公司放宽II现金债务比8.07（即自有资金能覆盖短期有息负债），未出现资金链紧绷且还款远大于借款的情况（雷形1），正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于1997-06-12上市，最近5年公司筹资利率数据（非年度数据不参与平均计算）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年平均 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 财务费用-利息费用(亿) 0.03 , 0.03 , 0.02 , 0.01 , 0.04 | 0.03 | 0.03 | 0.02 | 0.01 | 0.04 | 0.02 | 0.03 |
| 有息负债(亿) 0.5 , 0.5 , 0.0 , 0.04 , 0.05 , 0.44 | 0.5 | 0.5 | 0.0 | 0.04 | 0.05 | 0.44 | 0.22 |
| 有息负债率(%) 2.53 , 2.56 , 0.0 , 0.21 , 0.25 , 2.38 | 2.53 | 2.56 | 0.0 | 0.21 | 0.25 | 2.38 | 1.11 |
| 平均筹资利率(%) 6.04 , 6.97 , 0 , 28.7 , 83.09 | 6.04 | 6.97 | 0 | 28.7 | 83.09 | 3.91 | 13.64 |
| 所在行业平均筹资利率(%) 5.84 , 5.14 , 6.47 , 4.57 , 4.34 | 5.84 | 5.14 | 6.47 | 4.57 | 4.34 | 2.96 | 5.27 |
| 所在行业有息负债率(%) 17.27 , 18.3 , 11.16 , 11.04 , 11.04 | 17.27 | 18.3 | 11.16 | 11.04 | 11.04 | 10.95 | 13.76 |
平均筹资利率
最近年份公司平均筹资利率为 * 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。83.09%，近5年综合筹资利率为13.64%，公司筹资利率比较高，但总体有息负债率较低（0.25%），
关注后续变化。
于1997-06-12上市，最近5年公司现金流肖像排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营活动现金流净额(亿) 1.11 , 0.47 , 0.31 , 0.53 , 0.61 | 1.11 | 0.47 | 0.31 | 0.53 | 0.61 | -0.01 | 3.03 |
| 投资活动现金流净额(亿) -1.52 , 0.37 , -1.53 , 2.3 , 1.38 | -1.52 | 0.37 | -1.53 | 2.3 | 1.38 | -2.46 | 1.0 |
| 筹资活动现金流净额(亿) -0.18 , -0.15 , -0.87 , -0.08 , -0.11 | -0.18 | -0.15 | -0.87 | -0.08 | -0.11 | -1.16 | -1.39 |
| 其中：分红总额(亿) 0.15 , 0.11 , 0.34 , 0.0 , 0.0 | 0.15 | 0.11 | 0.34 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.6 |
| 现金流肖像 | +-- | ++- | +-- | ++- | ++- | --- | ++- |
现金流量肖像
最近5年，现金流肖像综合为'++-'型（对照下表），
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '++-'，表示经营、投资活动现金都是净流入，筹资活动现金是净流出，
公司经营良好，有钱挣，投资也在回收资金，然后还能净偿还负债和分红。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
| 企业类型 | 经营-经营现金流净额 | 投资-投资现金流净额 | 融资-筹资现金流净额 | 投资者分析关注重点 |
|---|---|---|---|---|
| 奶牛型 | + | - | - | 优质企业，看未来可持续性 |
| 蛮牛型 | + | - | + | 投资项目前景、收益率和资金支持（分析半途而废风险） |
| 老母鸡型 | + | + | - | 类同稳定债券，须低PE+高股息 |
| 妖精型 | + | + | + | 是否即将大规范投资、或利用壳搞钱，再转移使用 |
| 赌徒型 | - | - | + | 管理层信誉、项目前景 |
| 混吃等死型 | - | + | - | 不参与，变卖家产的混吃等死型，看经营现金流趋势 |
| 大出血型 | - | - | - | 远离 |
| 骗吃骗喝型 | - | + | + | 不参与 |