近5年综合评分:43分 【百分制】
更新日期: 2024-08-15于2021-04-08上市,最近5年内盈利能力评测数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
ROE(%) 22.79 , 25.96 , 17.73 , 8.07 , 9.31 | 22.79 | 25.96 | 17.73 | 8.07 | 9.31 | 0.16 | 16.77 |
ROA(%) 13.98 , 16.15 , 11.73 , 5.37 , 6.33 | 13.98 | 16.15 | 11.73 | 5.37 | 6.33 | 0.11 | 10.71 |
ROIC(%) 19.06 , 21.26 , 12.14 , 8.0 , 7.51 | 19.06 | 21.26 | 12.14 | 8.0 | 7.51 | 0.39 | 13.59 |
毛利率(%) 60.61 , 62.8 , 61.08 , 51.95 , 43.56 , 50.0 | 60.61 | 62.8 | 61.08 | 51.95 | 43.56 | 50.0 | 56.0 |
净利率(%) 22.81 , 26.36 , 24.81 , 13.94 , 14.52 , 1.07 | 22.81 | 26.36 | 24.81 | 13.94 | 14.52 | 1.07 | 20.49 |
总资产周转率(次) 0.61 , 0.61 , 0.47 , 0.39 , 0.44 | 0.61 | 0.61 | 0.47 | 0.39 | 0.44 | 0.11 | 0.5 |
杠杆系数 1.59 , 1.62 , 1.47 , 1.53 , 1.41 , 1.36 | 1.59 | 1.62 | 1.47 | 1.53 | 1.41 | 1.36 | 1.52 |
ROE 平均值 16.77%
,
超过15%(平均资本收益率7%~8%的2倍),不及20%,单位净资产盈利能力良好。
ROE趋势 总体走低, 公司净资产获利能力下降 。
ROA 相较于ROE,是剔除了高杠杆对资产收益的影响,如果ROE与ROA相差较大(3倍以上),
表示公司财务杠杆比较高(同步观察财务杠杆系数),财务杠杆高,即使获取了高ROE的公司,
同样具有较高的风险,尤其是当市场环境、融资环境变化时。 公司平均杠杆系数是1.52
,
杠杆系数中等,适当使用杠杆推升ROE ,风险中等,注意跟踪经营变化。
ROIC 相较于ROE,扣除了非经常性损益 和 超额现金(超额现金不属于经营性资产),
另外财务杠杆对ROE影响很大,对ROIC影响相对较小,故而ROIC相对更真实的反映企业创造价值的能力,
如果ROIC挺高,ROE平庸,通常是企业的经营效率出了问题(比如账上存留大量的超额现金去搞收益很低的理财产品等)。
公司平均ROIC是13.59%
,
企业投入资本创造的价值超过10%,不及15%,价值创造能力一般。
毛利率 平均值 56.0%
,
超过40% (优秀水平),通常表示公司产品或服务具有竞争优势,产品或服务竞争能力和获利能力优秀。
毛利率趋势 走低, 公司产品或服务盈利能力有所下降 。
公司经营模式为
'茅台模式'
(ROE[16.77%] = 净利率[20.49%] × 总资产周转率[0.5次] × 杠杆系数[1.52]),
即产品或服务拥有高净利率,是最理想的经营模式,风险低,盈利能力和稳定性好。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2021-04-08上市,最近5年内盈利质量评测数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经性现净额/净利润 0.49 , 0.34 , 0.6 , -1.41 , 0.06 , -1.27 | 0.49 | 0.34 | 0.6 | -1.41 | 0.06 | -1.27 | 0.06 |
销售商品现金/营收 0.79 , 0.77 , 0.85 , 0.67 , 0.69 , 1.34 | 0.79 | 0.77 | 0.85 | 0.67 | 0.69 | 1.34 | 0.74 |
净利润(亿) 0.59 , 0.86 , 1.12 , 0.75 , 0.96 , 0.02 | 0.59 | 0.86 | 1.12 | 0.75 | 0.96 | 0.02 | 4.28 |
营业收入(亿) 2.61 , 3.25 , 4.49 , 5.41 , 6.63 , 1.59 | 2.61 | 3.25 | 4.49 | 5.41 | 6.63 | 1.59 | 22.39 |
经性现净额(亿) 0.29 , 0.29 , 0.67 , -1.06 , 0.06 , -0.02 | 0.29 | 0.29 | 0.67 | -1.06 | 0.06 | -0.02 | 0.25 |
销售商品现金(亿) 2.07 , 2.49 , 3.83 , 3.64 , 4.6 , 2.14 | 2.07 | 2.49 | 3.83 | 3.64 | 4.6 | 2.14 | 16.63 |
净现比 最近5
年合计为 0.06
,
远小于1(经营性现金流入净额 严重小于净利润),公司账面利润没有对应的经营性现金流入,净利润含金量严重不足,公司盈利质量差。
净现比 趋势 年度间波动剧烈,公司盈利含金量波动大,不稳定。
收现比 最近5
年合计为 0.74
,
明显小于1(销售商品、提供劳务收到的现金明显小于营业收入),表明大量款项被作为应收账款欠着,公司营收质量不足。
收现比 趋势 平稳,公司营业收入含现量维持在低水平。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2021-04-08上市,最近5年内企业成长性评测数据(非年度数据不参与年化计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年年化 | 2024(E) | 2025(E) | 2026(E) | 年化(E) |
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
净利润(亿) 0.59 , 0.86 , 1.12 , 0.75 , 0.96 , 0.02 , 0.86 , 1.19 , 1.54 , 1.94 | 0.59 | 0.86 | 1.12 | 0.75 | 0.96 | 0.02 | 0.86 | 1.19 | 1.54 | 1.94 | - |
净利增长率(%) -4.81 , 43.94 , 30.3 , -32.4 , 27.69 , -95.76 , 9.03 , 23.96 , 29.41 , 25.97 | -4.81 | 43.94 | 30.3 | -32.4 | 27.69 | -95.76 | 9.03 | 23.96 | 29.41 | 25.97 | 26.43 |
营业收入(亿) 2.61 , 3.25 , 4.49 , 5.41 , 6.63 , 1.59 , 4.47 , 7.52 , 9.76 , 12.4 | 2.61 | 3.25 | 4.49 | 5.41 | 6.63 | 1.59 | 4.47 | 7.52 | 9.76 | 12.4 | - |
营收增长率(%) 11.05 , 24.56 , 38.43 , 20.35 , 22.58 , -47.81 , 23.08 , 13.4 , 30.18 , 27.28 | 11.05 | 24.56 | 38.43 | 20.35 | 22.58 | -47.81 | 23.08 | 13.4 | 30.18 | 27.28 | 23.4 |
总资产增长率(%) 16.62 , 31.41 , 116.07 , 15.89 , 1.78 , -2.2 , 31.32 , 0 , 0 , 0 | 16.62 | 31.41 | 116.07 | 15.89 | 1.78 | -2.2 | 31.32 | - | - | - | - |
净资产增长率(%) 23.44 , 28.74 , 138.94 , 10.81 , 10.58 , 5.28 , 36.0 , 0 , 0 , 0 | 23.44 | 28.74 | 138.94 | 10.81 | 10.58 | 5.28 | 36.0 | - | - | - | - |
市场占有率(%) 0.34 , 0.35 , 0.43 , 0.5 , 0.63 , 0.35 , 0 , 0 , 0 , 0 | 0.34 | 0.35 | 0.43 | 0.5 | 0.63 | 0.35 | - | - | - | - | - |
市占率增速(%) 0 , 2.94 , 22.86 , 16.28 , 26.0 , 0 , 16.67 , 0 , 0 , 0 | - | 2.94 | 22.86 | 16.28 | 26.0 | - | 16.67 | - | - | - | - |
净利润 最近5
年年化增速为 9.03%
,
低于10%,处于全社会平均水平左右( GDP 近5年年化增速为6.52%),公司净利润成长性不足。
净利润增速 趋势 趋增,公司净利润增速上升。 净利润增长率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
营业收入 最近5
年年化增速为 23.08%
,
超过20%( GDP 近5年年化增速为6.52%),公司营业收入处于快速增长阶段。
营业收入增速 趋势 平稳,公司营收水平保持稳定。
市场占有率 最新为 0.63%
,
低于5%,行业地位不高,行业或处于分散状态。
市场占有率 年化增速为16.67%
,
公司市占率持续提升,公司成长性快于同行业发展速度。
成长预测 5
家机构预测未来3年
,
净利润年化增速为26.43%
,营业收入年化增速为23.4%
。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2021-04-08上市,最近5年内企业财务安全性评测数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
现金债务比 1.26 , 0.61 , 54.32 , 1.95 , 0.76 , 0.19 | 1.26 | 0.61 | 54.32 | 1.95 | 0.76 | 0.19 | 11.78 |
放宽现金债务比I 1.47 , 1.21 , 83.19 , 1.95 , 0.76 , 0.19 | 1.47 | 1.21 | 83.19 | 1.95 | 0.76 | 0.19 | 17.72 |
放宽现金债务比II 2.52 , 1.73 , 83.19 , 2.34 , 2.07 , 0.21 | 2.52 | 1.73 | 83.19 | 2.34 | 2.07 | 0.21 | 18.37 |
货币资金(亿) 0.61 , 0.4 , 1.69 , 1.18 , 1.07 , 0.21 | 0.61 | 0.4 | 1.69 | 1.18 | 1.07 | 0.21 | 0.99 |
速变现金融资产(亿) 0.1 , 0.4 , 0.9 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.1 | 0.4 | 0.9 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.28 |
有息负债(亿) 0.48 , 0.67 , 0.03 , 0.6 , 1.41 , 1.09 | 0.48 | 0.67 | 0.03 | 0.6 | 1.41 | 1.09 | 0.64 |
短期有息负债(亿) 0.28 , 0.47 , 0.03 , 0.5 , 0.52 , 1.01 | 0.28 | 0.47 | 0.03 | 0.5 | 0.52 | 1.01 | 0.36 |
现金债务比
最新为 0.19倍
,
小于1,即货币资金 不能覆盖 有息负债。即使出售 可迅速变现的金融资产(比如交易性金融资产),加上货币资金,
也不能覆盖 1年内到期的有息负债(即放宽现金债务比II < 1 ),公司偿债能力不足,财务安全有风险。
现金债务比 趋势 走低,公司偿债能力进一步下降,财务风险增加。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2021-04-08上市,最近5年内企业资产结构评测数据(非年度数据不参与综合计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年综合 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
生产资产占比(%) 4.62 , 4.32 , 13.23 , 13.24 , 11.92 , 11.97 | 4.62 | 4.32 | 13.23 | 13.24 | 11.92 | 11.97 | 9.47 |
生产资产收益率(%) 307.64 , 366.23 , 69.88 , 36.73 , 53.48 , -2.44 | 307.64 | 366.23 | 69.88 | 36.73 | 53.48 | -2.44 | 166.79 |
商誉占比(%) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
其他类资产占比(%) 1.32 , 0.69 , 0.73 , 1.76 , 5.3 , 8.8 | 1.32 | 0.69 | 0.73 | 1.76 | 5.3 | 8.8 | 1.96 |
研发费用资本化率(%) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
开发支出占净利比(%) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
无形资产占比(%) 0.61 , 0.68 , 0.37 , 0.37 , 0.36 , 0.38 | 0.61 | 0.68 | 0.37 | 0.37 | 0.36 | 0.38 | 0.48 |
投资类资产占比(%) 2.18 , 6.65 , 20.93 , 11.05 , 5.8 , 5.92 | 2.18 | 6.65 | 20.93 | 11.05 | 5.8 | 5.92 | 9.32 |
资产轻重:生产资产收益率 最近5
年平均为 166.79%
,
大幅超过15%(社会资本平均回报率的2倍左右),即利润主要通过 无须折旧的 轻资产获取。公司为轻资产运营公司,轻重资产结构优秀。
资产轻重变化趋势,生产资产收益率 走低,公司轻重资产结构趋重。但仍大于15%,保持轻资产运营。 生产资产收益率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
商誉:商誉占净资产比 最新为 0.0%
,
公司没有商誉相关风险。
其他类资产合计占总资产比 最近5年平均为 1.96%
,
小于5%,公司其他类资产占比低,具备财务规范、没有利用其他类资产'粉饰'财表嫌疑的良好公司特征。
研发费用资本化率 最近5年
合计为 0.0%
,
公司极少或没有资本化的研发费用,也就不会利用研发支出资本化来'粉饰'财表。
投资类资产 最近5年
平均占总资产比为 9.32%
,
利用闲置资金等资源,对外投资适当。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2021-04-08上市,最近5年内企业分红评测数据(非年度数据不参与综合):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年综合 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
分红率(%) 0.0 , 0.0 , 7.31 , 16.76 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 7.31 | 16.76 | 0.0 | 927.45 | 4.85(合计) |
股息率(%) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.18 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.18 | 0.0 | 0.32 | 0.04 |
分红(亿) 0.0 , 0.0 , 0.08 , 0.13 , 0.0 , 0.16 | 0.0 | 0.0 | 0.08 | 0.13 | 0.0 | 0.16 | 0.21(合计) |
净利润(亿) 0.59 , 0.86 , 1.12 , 0.75 , 0.96 , 0.02 | 0.59 | 0.86 | 1.12 | 0.75 | 0.96 | 0.02 | 4.28(合计) |
经营性现金流净额(亿) 0.29 , 0.29 , 0.67 , -1.06 , 0.06 , -0.02 | 0.29 | 0.29 | 0.67 | -1.06 | 0.06 | -0.02 | 0.25(合计) |
分红占净额比(%) 0.0 , 0.0 , 12.08 , -11.89 , 0.0 , -727.91 | 0.0 | 0.0 | 12.08 | -11.89 | 0.0 | -727.91 | 83.16(合计) |
ROE(%) 22.79 , 25.96 , 17.73 , 8.07 , 9.31 , 0.16 | 22.79 | 25.96 | 17.73 | 8.07 | 9.31 | 0.16 | 16.77 |
净利润增速(%) -4.81 , 43.94 , 30.3 , -32.4 , 27.69 , -95.76 | -4.81 | 43.94 | 30.3 | -32.4 | 27.69 | -95.76 | 9.03(年化) |
分红率 最近5年
综合为 4.85%
,
小于30%,公司分红比例低,净利润成长性低(年化9.03%),
但分红占经营性现金流量净额比为83.16%,超过30%,分红率低或因利润含金量不足,没有足够现金,无力给与投资者回报。
股息率 最近5年
平均为 0.04%
,
低于5%,公司股息率低。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2021-04-08上市,最近5年内企业现金流评测数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经性现净额/净利润 0.49 , 0.34 , 0.6 , -1.41 , 0.06 , -1.27 | 0.49 | 0.34 | 0.6 | -1.41 | 0.06 | -1.27 | 0.06 |
经性现净额/折旧摊销 5.92 , 5.68 , 8.98 , -8.85 , 0.31 , -0.23 | 5.92 | 5.68 | 8.98 | -8.85 | 0.31 | -0.23 | 0.51 |
销售商品现金/营收 0.79 , 0.77 , 0.85 , 0.67 , 0.69 , 1.34 | 0.79 | 0.77 | 0.85 | 0.67 | 0.69 | 1.34 | 0.74 |
现金净增额(亿) 0.0 , -0.19 , 1.29 , -0.56 , -0.06 , -0.88 | 0.0 | -0.19 | 1.29 | -0.56 | -0.06 | -0.88 | 0.48 |
放宽现金净增额(亿) 0.0 , -0.19 , 1.37 , -0.44 , -0.06 , -0.72 | 0.0 | -0.19 | 1.37 | -0.44 | -0.06 | -0.72 | 0.68 |
现金流肖像 | +-- | +-- | +-+ | -+- | +-+ | --- | +-+ |
经营性现金流入净额 最近5年
合计为 0.25亿元
,
小于5年净利润总额(4.28亿元,经营性现金流入净额/净利润 < 1),表明公司净利润不能全部变成了实实在在的现金,利润含金量不足。
经营性现金流入净额/折旧摊销 最近5年
合计为 0.51
,
经营性现金流入净额 小于 资产折旧、摊销等总额 ,公司现金流可以维持现有经营活动,也能部份补偿折旧摊销,
但不具备更新升级能力。
销售商品、提供劳务收到的现金 最近5年
合计为 16.63亿元
,
小于5年净营业收入总额(22.39亿元,销售商品现金/营收 <= 1),
表明公司销售款项大量被欠着,公司营收质量差,行业地位低或营收异常。
现金及现金等价物净增加额 最近5年
合计为 0.48亿元
,
大于0,即现金流量表的三大部分(经营活动,投资活动,筹资活动)中的广义现金的增加了,公司积累的现金及等价物在增加,提升财务安全性和发展潜力。
现金流肖像 最近5年
合计为 +-+
,
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+-+',即经营、筹资活动现金都是净流入,投资活动现金是净流出,
公司将经营挣的钱,筹资借的钱,都做了投资,显示公司投资的急迫和决心。需要关注投资项目前景,以及经营、筹资活动流入现金
能否持久支持到项目成功的时候。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。