近5年综合评分:80分 【百分制】
更新日期: 2024-08-23于2019-10-25上市,最近5年内盈利能力评测数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
ROE(%) 10.26 , 14.65 , 26.44 , 15.72 , 9.6 | 10.26 | 14.65 | 26.44 | 15.72 | 9.6 | 5.35 | 15.33 |
ROA(%) 6.96 , 11.0 , 19.21 , 11.78 , 7.48 | 6.96 | 11.0 | 19.21 | 11.78 | 7.48 | 4.3 | 11.29 |
ROIC(%) 13.17 , 29.69 , 13.3 , 15.49 , 8.73 | 13.17 | 29.69 | 13.3 | 15.49 | 8.73 | 5.88 | 16.08 |
毛利率(%) 53.63 , 50.49 , 50.15 , 48.15 , 50.63 , 48.27 | 53.63 | 50.49 | 50.15 | 48.15 | 50.63 | 48.27 | 50.61 |
净利率(%) 18.11 , 27.4 , 39.94 , 21.37 , 18.07 , 19.55 | 18.11 | 27.4 | 39.94 | 21.37 | 18.07 | 19.55 | 24.98 |
总资产周转率(次) 0.38 , 0.4 , 0.48 , 0.55 , 0.41 | 0.38 | 0.4 | 0.48 | 0.55 | 0.41 | 0.22 | 0.44 |
杠杆系数 1.24 , 1.42 , 1.35 , 1.32 , 1.24 , 1.24 | 1.24 | 1.42 | 1.35 | 1.32 | 1.24 | 1.24 | 1.31 |
ROE 平均值 15.33%
,
超过15%(平均资本收益率7%~8%的2倍),不及20%,单位净资产盈利能力良好。
ROE趋势 总体走低, 公司净资产获利能力下降 。
ROA 相较于ROE,是剔除了高杠杆对资产收益的影响,如果ROE与ROA相差较大(3倍以上),
表示公司财务杠杆比较高(同步观察财务杠杆系数),财务杠杆高,即使获取了高ROE的公司,
同样具有较高的风险,尤其是当市场环境、融资环境变化时。 公司平均杠杆系数是1.31
,
杠杆系数较低,不以高杠杆推升ROE ,风险小。
ROIC 相较于ROE,扣除了非经常性损益 和 超额现金(超额现金不属于经营性资产),
另外财务杠杆对ROE影响很大,对ROIC影响相对较小,故而ROIC相对更真实的反映企业创造价值的能力,
如果ROIC挺高,ROE平庸,通常是企业的经营效率出了问题(比如账上存留大量的超额现金去搞收益很低的理财产品等)。
公司平均ROIC是16.08%
,
企业投入资本创造的价值超过15%,价值创造能力良好。
毛利率 平均值 50.61%
,
超过40% (优秀水平),通常表示公司产品或服务具有竞争优势,产品或服务竞争能力和获利能力优秀。
毛利率趋势 平稳,公司竞争力保持高位稳定。
公司经营模式为
'茅台模式'
(ROE[15.33%] = 净利率[24.98%] × 总资产周转率[0.44次] × 杠杆系数[1.31]),
即产品或服务拥有高净利率,是最理想的经营模式,风险低,盈利能力和稳定性好。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2019-10-25上市,最近5年内盈利质量评测数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经性现净额/净利润 1.53 , 1.81 , 0.7 , 1.03 , 0.6 , 0.25 | 1.53 | 1.81 | 0.7 | 1.03 | 0.6 | 0.25 | 1.0 |
销售商品现金/营收 1.06 , 1.31 , 1.19 , 1.0 , 1.02 , 0.85 | 1.06 | 1.31 | 1.19 | 1.0 | 1.02 | 0.85 | 1.1 |
净利润(亿) 1.83 , 3.84 , 8.49 , 6.12 , 4.12 , 2.39 | 1.83 | 3.84 | 8.49 | 6.12 | 4.12 | 2.39 | 24.4 |
营业收入(亿) 10.13 , 14.02 , 21.26 , 28.64 , 22.81 , 12.23 | 10.13 | 14.02 | 21.26 | 28.64 | 22.81 | 12.23 | 96.86 |
经性现净额(亿) 2.8 , 6.97 , 5.92 , 6.32 , 2.49 , 0.59 | 2.8 | 6.97 | 5.92 | 6.32 | 2.49 | 0.59 | 24.5 |
销售商品现金(亿) 10.71 , 18.31 , 25.21 , 28.75 , 23.28 , 10.43 | 10.71 | 18.31 | 25.21 | 28.75 | 23.28 | 10.43 | 106.26 |
净现比 最近5
年合计为 1.0
,
超过1,表明公司账面利润有对应且足额的经营性现金流入,净利润含金量充足,公司盈利含金量良好。
净现比 趋势 走低, 公司净利润含金量进一步恶化。
收现比 最近5
年合计为 1.1
,
超过1,表明公司营业收入绝大部分款项已经收到,公司营收含现量(现金含有量)良好。
收现比 趋势 平稳,公司营业收入含现量高且稳定。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2019-10-25上市,最近5年内企业成长性评测数据(非年度数据不参与年化计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年年化 | 2024(E) | 2025(E) | 2026(E) | 年化(E) |
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
净利润(亿) 1.83 , 3.84 , 8.49 , 6.12 , 4.12 , 2.39 , 4.86 , 5.22 , 6.49 , 7.9 | 1.83 | 3.84 | 8.49 | 6.12 | 4.12 | 2.39 | 4.86 | 5.22 | 6.49 | 7.9 | - |
净利增长率(%) 59.85 , 109.5 , 121.07 , -27.93 , -32.67 , -15.86 , 29.15 , 26.7 , 24.33 , 21.73 | 59.85 | 109.5 | 121.07 | -27.93 | -32.67 | -15.86 | 29.15 | 26.7 | 24.33 | 21.73 | 24.23 |
营业收入(亿) 10.13 , 14.02 , 21.26 , 28.64 , 22.81 , 12.23 , 19.19 , 27.24 , 33.16 , 40.25 | 10.13 | 14.02 | 21.26 | 28.64 | 22.81 | 12.23 | 19.19 | 27.24 | 33.16 | 40.25 | - |
营收增长率(%) 20.3 , 38.47 , 51.63 , 34.72 , -20.36 , -3.71 , 22.07 , 19.42 , 21.71 , 21.34 | 20.3 | 38.47 | 51.63 | 34.72 | -20.36 | -3.71 | 22.07 | 19.42 | 21.71 | 21.34 | 20.82 |
总资产增长率(%) 36.46 , 29.69 , 24.28 , 12.02 , 0.67 , 1.77 , 19.92 , 0 , 0 , 0 | 36.46 | 29.69 | 24.28 | 12.02 | 0.67 | 1.77 | 19.92 | - | - | - | - |
净资产增长率(%) 120.78 , 13.24 , 30.68 , 14.0 , 7.03 , 3.73 , 31.86 , 0 , 0 , 0 | 120.78 | 13.24 | 30.68 | 14.0 | 7.03 | 3.73 | 31.86 | - | - | - | - |
市场占有率(%) 1.83 , 1.88 , 2.44 , 2.86 , 2.07 , 2.17 , 0 , 0 , 0 , 0 | 1.83 | 1.88 | 2.44 | 2.86 | 2.07 | 2.17 | - | - | - | - | - |
市占率增速(%) 0 , 2.73 , 29.79 , 17.21 , -27.62 , 0 , 3.13 , 0 , 0 , 0 | - | 2.73 | 29.79 | 17.21 | -27.62 | - | 3.13 | - | - | - | - |
净利润 最近5
年年化增速为 29.15%
,
超过20%( GDP 近5年年化增速为6.52%),公司净利润处于快速增长阶段。
净利润增速 趋势 走低,公司净利润增速下降。 净利润增长率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
营业收入 最近5
年年化增速为 22.07%
,
超过20%( GDP 近5年年化增速为6.52%),公司营业收入处于快速增长阶段。
营业收入增速 趋势 走低,公司营收水平下降。 营收增长率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
市场占有率 最新为 2.07%
,
低于5%,行业地位不高,行业或处于分散状态。
市场占有率 年化增速为3.13%
,
公司市占率持续提升,公司成长性快于同行业发展速度。
成长预测 11
家机构预测未来3年
,
净利润年化增速为24.23%
,营业收入年化增速为20.82%
。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2019-10-25上市,最近5年内企业财务安全性评测数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
现金债务比 304.91 , 23.88 , 13.4 , 12.61 , 17.28 , 12.66 | 304.91 | 23.88 | 13.4 | 12.61 | 17.28 | 12.66 | 74.42 |
放宽现金债务比I 333.72 , 29.16 , 50.25 , 39.43 , 26.14 , 17.08 | 333.72 | 29.16 | 50.25 | 39.43 | 26.14 | 17.08 | 95.74 |
放宽现金债务比II 333.72 , 71.03 , 292.46 , 117.88 , 92.31 , 41.94 | 333.72 | 71.03 | 292.46 | 117.88 | 92.31 | 41.94 | 181.48 |
货币资金(亿) 14.08 , 18.49 , 7.74 , 9.52 , 12.69 , 11.52 | 14.08 | 18.49 | 7.74 | 9.52 | 12.69 | 11.52 | 12.5 |
速变现金融资产(亿) 1.33 , 4.08 , 21.3 , 20.24 , 6.51 , 4.02 | 1.33 | 4.08 | 21.3 | 20.24 | 6.51 | 4.02 | 10.69 |
有息负债(亿) 0.05 , 0.77 , 0.58 , 0.75 , 0.73 , 0.91 | 0.05 | 0.77 | 0.58 | 0.75 | 0.73 | 0.91 | 0.58 |
短期有息负债(亿) 0.05 , 0.32 , 0.1 , 0.25 , 0.21 , 0.37 | 0.05 | 0.32 | 0.1 | 0.25 | 0.21 | 0.37 | 0.19 |
现金债务比
最新为 12.66倍
,
超过2倍,即货币资金 远远覆盖 所有有息负债,公司偿债能力强,财务风险极小。
现金债务比 趋势 走低,但现金债务比仍大于1,公司偿债能力充足,财务安全 。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2019-10-25上市,最近5年内企业资产结构评测数据(非年度数据不参与综合计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年综合 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
生产资产占比(%) 10.69 , 14.19 , 14.3 , 20.1 , 22.14 , 23.63 | 10.69 | 14.19 | 14.3 | 20.1 | 22.14 | 23.63 | 16.28 |
生产资产收益率(%) 64.98 , 75.83 , 137.14 , 61.22 , 35.52 , 19.61 | 64.98 | 75.83 | 137.14 | 61.22 | 35.52 | 19.61 | 74.94 |
商誉占比(%) 0.63 , 11.63 , 8.89 , 10.88 , 14.47 , 16.85 | 0.63 | 11.63 | 8.89 | 10.88 | 14.47 | 16.85 | 9.3 |
其他类资产占比(%) 25.91 , 1.21 , 3.21 , 2.98 , 16.03 , 15.73 | 25.91 | 1.21 | 3.21 | 2.98 | 16.03 | 15.73 | 9.87 |
研发费用资本化率(%) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
开发支出占净利比(%) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
无形资产占比(%) 0.98 , 5.44 , 4.93 , 5.69 , 6.65 , 7.61 | 0.98 | 5.44 | 4.93 | 5.69 | 6.65 | 7.61 | 4.74 |
投资类资产占比(%) 7.69 , 18.18 , 49.02 , 41.94 , 15.52 , 10.44 | 7.69 | 18.18 | 49.02 | 41.94 | 15.52 | 10.44 | 26.47 |
资产轻重:生产资产收益率 最近5
年平均为 74.94%
,
大幅超过15%(社会资本平均回报率的2倍左右),即利润主要通过 无须折旧的 轻资产获取。公司为轻资产运营公司,轻重资产结构优秀。
资产轻重变化趋势,生产资产收益率 走低,公司轻重资产结构趋重。但仍大于15%,保持轻资产运营。 生产资产收益率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
商誉:商誉占净资产比 最新为 16.85%
,
超过10%,公司商誉占比中等,仍存在一定的减值等风险,降低整体资产质量。
其他类资产合计占总资产比 最近5年平均为 9.87%
,
超过5%,公司其他类资产占比高,降低了整体资产质量。
研发费用资本化率 最近5年
合计为 0.0%
,
公司极少或没有资本化的研发费用,也就不会利用研发支出资本化来'粉饰'财表。
投资类资产 最近5年
平均占总资产比为 26.47%
,
超过15%,公司经营或不专注主营业务,需要关注。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2019-10-25上市,最近5年内企业分红评测数据(非年度数据不参与综合):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年综合 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
分红率(%) 0.0 , 14.86 , 14.19 , 25.85 , 34.56 | 0.0 | 14.86 | 14.19 | 25.85 | 34.56 | 0.0 | 19.59(合计) |
股息率(%) 0.0 , 0.62 , 0.58 , 0.55 , 0.71 | 0.0 | 0.62 | 0.58 | 0.55 | 0.71 | 0.0 | 0.49 |
分红(亿) 0.0 , 0.57 , 1.2 , 1.58 , 1.42 , 0.0 | 0.0 | 0.57 | 1.2 | 1.58 | 1.42 | 0.0 | 4.78(合计) |
净利润(亿) 1.83 , 3.84 , 8.49 , 6.12 , 4.12 , 2.39 | 1.83 | 3.84 | 8.49 | 6.12 | 4.12 | 2.39 | 24.41(合计) |
经营性现金流净额(亿) 2.8 , 6.97 , 5.92 , 6.32 , 2.49 , 0.59 | 2.8 | 6.97 | 5.92 | 6.32 | 2.49 | 0.59 | 24.51(合计) |
分红占净额比(%) 0.0 , 8.19 , 20.36 , 25.01 , 57.14 , 0.0 | 0.0 | 8.19 | 20.36 | 25.01 | 57.14 | 0.0 | 19.51(合计) |
ROE(%) 10.26 , 14.65 , 26.44 , 15.72 , 9.6 , 5.35 | 10.26 | 14.65 | 26.44 | 15.72 | 9.6 | 5.35 | 15.33 |
净利润增速(%) 59.85 , 109.5 , 121.07 , -27.93 , -32.67 , -15.86 | 59.85 | 109.5 | 121.07 | -27.93 | -32.67 | -15.86 | 29.15(年化) |
分红率 最近5年
综合为 19.59%
,
小于30%,公司分红比例低,不愿与投资者分享企业发展红利。
股息率 最近5年
平均为 0.49%
,
低于5%,公司股息率低。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。
于2019-10-25上市,最近5年内企业现金流评测数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经性现净额/净利润 1.53 , 1.81 , 0.7 , 1.03 , 0.6 , 0.25 | 1.53 | 1.81 | 0.7 | 1.03 | 0.6 | 0.25 | 1.0 |
经性现净额/折旧摊销 23.32 , 30.03 , 11.85 , 10.14 , 2.53 , 1.03 | 23.32 | 30.03 | 11.85 | 10.14 | 2.53 | 1.03 | 9.97 |
销售商品现金/营收 1.06 , 1.31 , 1.19 , 1.0 , 1.02 , 0.85 | 1.06 | 1.31 | 1.19 | 1.0 | 1.02 | 0.85 | 1.1 |
现金净增额(亿) 10.29 , 4.15 , -10.47 , 1.84 , 3.25 , -1.29 | 10.29 | 4.15 | -10.47 | 1.84 | 3.25 | -1.29 | 9.06 |
放宽现金净增额(亿) 10.29 , 4.72 , -9.27 , 3.42 , 4.68 , -1.29 | 10.29 | 4.72 | -9.27 | 3.42 | 4.68 | -1.29 | 13.84 |
现金流肖像 | +++ | +-- | +-- | +-- | ++- | ++- | +-- |
经营性现金流入净额 最近5年
合计为 24.5亿元
,
大于5年净利润总额(24.4亿元,经营性现金流入净额/净利润 > 1),表明公司净利润基本全部变成了实实在在的现金,是'挣到钱'了。
经营性现金流入净额/折旧摊销 最近5年
合计为 9.97
,
经营性现金流入净额 远大于 资产折旧、摊销等总额 ,公司不仅经营正常,补偿折旧摊销,还能为扩大再生产提供大量资金。
销售商品、提供劳务收到的现金 最近5年
合计为 106.26亿元
,
大于5年净营业收入总额(96.86亿元,销售商品现金/营收 > 1 (因为收到现金包含增值税,所以理论上>1)),表明公司销售大部分款项已经收到,公司销售回款良好。
现金及现金等价物净增加额 最近5年
合计为 9.06亿元
,
大于0,即现金流量表的三大部分(经营活动,投资活动,筹资活动)中的广义现金的增加了,公司积累的现金及等价物在增加,提升财务安全性和发展潜力。
现金流肖像 最近5年
合计为 +--
,
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+--',而且三项总体(剔除分红)仍是净增,即经营活动现金流入净额,
足以支撑投资和筹资的支出,公司是一只能不断产奶的奶牛。
* 评测结果基于公开数据,与本站立场无关,仅供参考。